202000466, pagina 1 van 6 Stichting Klachten en Geschillen Zorgverzekeringen
Postadres Postbus 291, 3700 AG Zeist Bezoekadres Het Rond 6D, 3701 HS Zeist T 088 900 69 00 F 088 900 69 06 E info@skgz.nl www.skgz.nl KvK 30213012
ANONIEM
BINDEND ADVIES
Partijen : Mevrouw A te B, vertegenwoordigd door mevrouw C te B, tegen Zilveren Kruis Zorgverzekeringen N.V. te Utrecht en Achmea Zorgverzekeringen N.V. te Zeist Zaak : Verpleging en verzorging, persoonsgebonden budget (PGB), terugvordering,
eerstelijnsverblijf (ELV)
Regelgeving : Voorwaarden zorgverzekering 2018, artt. 10, 11 en 13a Zvw, 2.1, 2.10 en 2.15a tot en met 2.15c Bzv, 2.29a tot en met 2.29c Rzv, voorwaarden aanvullende verzekering 2018
Zaaknummer : 202000466
Zittingsdatum : 17 juni 2020
202000466, pagina 2 van 6
Geschillencommissie Zorgverzekeringen ( H.A.J. Kroon)
1. Partijen
Mevrouw A te B, hierna te noemen: verzoekster, vertegenwoordigd door mevrouw C te B, tegen
1) Zilveren Kruis Zorgverzekeringen N.V. te Utrecht, en 2) Achmea Zorgverzekeringen N.V. te Zeist,
hierna gezamenlijk te noemen: de ziektekostenverzekeraar.
2. Verloop van de procedure
2.1. Op 18 februari 2020 heeft verzoekster de Geschillencommissie Zorgverzekeringen (hierna: de commissie) gevraagd een bindend advies uit te brengen.
2.2. De ziektekostenverzekeraar heeft in de brief van 4 mei 2020 zijn standpunt aan de commissie uitgelegd. Een kopie van deze brief is op 12 mei 2020 aan verzoekster gezonden.
2.3. Verzoekster en de ziektekostenverzekeraar zijn op 17 juni 2020 gehoord.
3. Vaststaande feiten
3.1. Verzoekster was in 2018 bij de ziektekostenverzekeraar verzekerd tegen ziektekosten op grond van de verzekering Basis Zeker (hierna: de zorgverzekering) en de aanvullende ziektekostenverzekering AV Amsterdam 2 (hierna: de aanvullende ziektekostenverzekering).
3.2. Op 15 augustus 2018 heeft de ziektekostenverzekeraar aan verzoekster meegedeeld dat het aan haar verstrekte persoonsgebonden budget verpleging en verzorging (hierna: PGB vv) per 22 maart 2018 wordt beëindigd. Daarnaast heeft de ziektekostenverzekeraar aan verzoekster meegedeeld dat aan haar ten onrechte declaraties zijn uitgekeerd in het kader van het PGB vv vanaf 22 maart 2018 en om die reden een bedrag van € 5.704,- wordt teruggevorderd.
3.3. Op 24 augustus 2018 heeft de ziektekostenverzekeraar aan verzoekster meegedeeld dat zij recht heeft op een PGB vv voor de periode van 1 januari 2018 tot 21 maart 2018 van € 7.728,-. Omdat verzoekster meer heeft gedeclareerd wordt een bedrag van € 6.532,- van haar teruggevorderd.
3.4. Verzoekster heeft de ziektekostenverzekeraar om heroverweging van deze beslissing gevraagd. Op 21 maart 2019 heeft de ziektekostenverzekeraar aan verzoekster meegedeeld dat hij zijn beslissing handhaaft.
3.5. Op 22 maart 2018 heeft de behandelend revalidatiearts over verzoekster verklaard:
"(...) Hulpvraag en doelstelling voor (verdere) revalidatie:
• Verder optimaliseren mobiliteit, zoals het langer kunnen staan en opbouwende oefeningen om looptraining te kunnen gaan starten.
• Verder oefenen/ geschikt hulpmiddel vinden voor zelfstandig benen uit bed doen
• Bepalen wat de keuze t.a.v. toiletgebruik wordt: rok of aangepaste kleding. Mevr wil zelf
graag oefenen met aankleden en wassen van onderlichaam, voor nu lijkt dit qua energie en
202000466, pagina 3 van 6
fysieke mogelijkheden niet realistisch.
• Hoe omgaan met verminderde energie, welke keuzes maak je t.a.v. dagindeling?
• Huidige rolstoel is een transportrolstoel, als mevr, langdurig in de rolstoel blijft zou er gekeken kunnen worden of er een betere lichtgewicht handbewogen rolstoel ingezet kan worden of evt. een voorziening die mevr, ook buitenshuis kan gebruiken.
• Herstarten Frankendijke activiteitencentrum (...)
Afspraken:
(afspraken ziekenhuis, OIM)
• Mevrouw en moeder hadden andere uitplaatsingsplek geprefereerd. Helaas was er geen
andere plek beschikbaar. Zij zijn in afwachting van beslissing van de WMO over aanpassingen thuis.
Op dit moment is thuis functioneren niet mogelijk.
• Het heeft de voorkeur van mevrouw om vanuit de Venser op zoek te gaan naar een andere plek.
Verzoek aan de Venser met mevrouw te bekijken of dit mogelijk is.
• Vanuit de Venser zal fysiotherapie en ergotherapie worden opgestart een machtiging is niet nodig. De zorg valt onder ELV hoog complex. (...)"
4. Geschil
4.1. Verzoekster heeft aan de commissie gevraagd te beslissen dat de ziektekostenverzekeraar het bedrag van € 6.532,- niet van haar mag terugvorderen.
4.2. De ziektekostenverzekeraar heeft verweer gevoerd tegen dit verzoek.
5. Bevoegdheid van de commissie
5.1. De commissie is bevoegd van het geschil kennis te nemen en daarover bindend advies uit te brengen, zowel ten aanzien van de zorgverzekering als ten aanzien van de aanvullende
ziektekostenverzekering. Dit blijkt uit artikel 18 van algemene voorwaarden van de zorgverzekering en de aanvullende ziektekostenverzekering.
6. Beoordeling
6.1. De relevante bepalingen uit de Zorgverzekeringswet (Zvw), het Besluit zorgverzekering (Bzv) en de Regeling zorgverzekering (Rzv) over de aanspraak op verpleging en verzorging zijn vermeld in de bijlage bij dit bindend advies. Verder zijn hierin de toepasselijke verzekeringsvoorwaarden opgenomen. De bijlage maakt deel uit van het bindend advies.
Zorgverzekering
6.2. In het 'Reglement Zorgverzekeringswet Persoonsgebonden Budget' van de ziektekostenverzekeraar (hierna: het reglement) staat wanneer en onder welke voorwaarden recht bestaat op een PGB vv.
In artikel 9 van het reglement is opgenomen wanneer en in welke situaties een PGB vv kan worden herzien of ingetrokken. Tussen partijen is in geschil of één van de genoemde situaties aan de orde is. Hierover hebben zij het volgende aangevoerd.
6.3. Verzoekster voert aan dat geen grond bestaat voor terugvordering van het aan haar uitgekeerde PGB vv. Verzoekster verbleef weliswaar van 24 maart 2018 tot en met 22 juni 2018 meerdere keren in de instelling, maar zij verbleef daar niet de hele tijd. Ter zitting heeft zij verklaard dat er in de ochtend zorg plaatsvond en dat zij er overnachtte. Daarnaast werd er twee keer per week fysiotherapie gegeven. Tussen deze zorgmomenten door was zij thuis. Verzoekster verwijst in dit verband naar de kwitanties van de taxiritten. Thuis was zij aangewezen op de geïndiceerde zorg.
Deze zorg heeft zij ontvangen en zij heeft haar zorgverlener hiervoor ook betaald.
Verzoeker voert verder aan dat de bepalingen in het reglement onvoldoende duidelijk zijn en dat dit
haar niet mag worden tegengeworpen. Zij doet in dit verband een beroep op het beginsel van contra
202000466, pagina 4 van 6
proferentem. Voor zover dit beroep niet kan slagen, is zij van mening dat het terugvorderen van het PGB vv disproportioneel is. Verzoekster wijst er daarbij op dat in het reglement is opgenomen dat de ziektekostenverzekeraar het PGB vv onder bepaalde omstandigheden kan terugvorderen. Hij is hiertoe dus niet verplicht.
6.4. De ziektekostenverzekeraar voert aan dat verzoekster geen zorg mag declareren in de periode dat zij is opgenomen in een instelling voor eerstelijnsverblijf (ELV). Dit blijkt uit artikel 5.11 van het reglement. Omdat verzoekster vanaf 22 maart 2018 was opgenomen in een instelling voor ELV en vervolgens een indicatie heeft gekregen op grond van de Wet langdurige zorg (Wlz) had zij met ingang van 22 maart 2018 geen recht meer op een PGB vv. Verder voert de ziektekostenverzekeraar aan dat het reglement op dit punt voldoende duidelijk is en dat hierin bovendien is opgenomen dat een onderbreking van het verblijf voor minder dan 30 dagen, niet als onderbreking wordt beschouwd. Het artikel in het reglement is gebaseerd op de artikelen 2.10 en 2.12 Bzv.
6.5. De commissie neemt artikel 2.10 Bzv als uitgangspunt bij de beoordeling over geschillen omtrent het PGB vv. In dit artikel staat dat (i) sprake moet zijn van zorg zoals verpleegkundigen die plegen te bieden, (ii) de zorg verband houdt met geneeskundige zorg of een hoog risico hierop en dat (iii) de zorg niet gepaard gaat met verblijf, als bedoeld in artikel 2.12 Bzv. In dit laatste artikel is beschreven wat onder 'verblijf' moet worden verstaan, namelijk verblijf gedurende een onafgebroken periode van ten hoogste 1095 dagen dat medisch noodzakelijk is, in verband met geneeskundige zorg en al dan niet gepaard gaat met verpleging, verzorging en paramedisch hulp. Daarnaast is beschreven dat een onderbreking van het verblijf voor een periode van ten hoogste 30 dagen niet als onderbreking van het verblijf wordt beschouwd. De ziektekostenverzekeraar heeft artikel 2 van het reglement op de aangehaalde artikelen gebaseerd en een verwijzing naar deze artikelen opgenomen in artikel 10 van het reglement. Verzoekster had hiervan dus redelijkerwijs op de hoogte kunnen zijn. Eén en ander was voor verzoekster kenbaar en de bepalingen in het reglement zijn duidelijk geformuleerd.
Hierdoor kan het beroep dat verzoekster doet op het beginsel van contra proferentem niet slagen.
6.6. De commissie overweegt dat ELV is aan te merken als verblijf als bedoeld in artikel 2.12 Bzv. Dit betekent dat een verzekerde met een indicatie voor ELV redelijkerwijs niet langer is aangewezen op persoonlijke verzorging en/of verpleging thuis, omdat de instelling wordt geacht deze zorg te leveren. Dit is opgenomen in de artikelen 2 en 5.11 van het reglement. Daarbij wordt een indicatie voor ELV pas gesteld als is gebleken dat het (medisch) onverantwoord is dat een verzekerde thuis blijft wonen. In het geval van verzoekster wordt dit laatste bevestigd door de behandelend revalidatiearts in de verklaring van 22 maart 2018. Hieruit volgt een indicatie voor ELV in verband met hoog complexe zorg. Verder blijkt hieruit dat het voor verzoekster op dat moment niet mogelijk was thuis te functioneren en dat moest worden bezien of dit wél weer mogelijk zou zijn nadat
aanpassingen in huis waren gemaakt. Op grond van de gestelde indicatie voor ELV had verzoekster recht op verblijf, verzorging en paramedisch zorg waarop zij was aangewezen. Dit betekent dat verzoekster redelijkerwijs niet langer was aangewezen op persoonlijke verzorging en/of verpleging in de thuissituatie. Dat zij gedurende de periode dat zij een indicatie had voor ELV toch regelmatig thuis verbleef, doet hier niet aan af. Hoewel de commissie begrip kan opbrengen voor de wens van verzoekster vaker thuis te verblijven, met name omdat zij de kwaliteit van de zorg in de instelling onvoldoende vond, kan dit de ziektekostenverzekeraar niet worden tegengeworpen. Dit is een kwestie tussen verzoekster en de zorginstelling. Dit betekent dat de ziektekostenverzekeraar niet was gehouden de zorg die in de thuissituatie is geleverd te vergoeden op grond van het PGB vv.
6.7. De commissie overweegt verder dat verzoekster niet langer recht heeft op een PGB vv vanaf het moment dat zij op 11 mei 2018 een Wlz-indicatie heeft gekregen. Voor zover verzoekster op of ná deze datum zorg heeft gedeclareerd op basis van het PGB vv is de ziektekostenverzekeraar niet gehouden deze zorg te vergoeden en staat het hem vrij een eventueel uitgekeerde vergoeding terug te vorderen.
6.8. Vergoedingen die door de ziektekostenverzekeraar ten onrechte zijn uitgekeerd aan verzoekster
in dit verband, mag hij van haar terugvorderen. Het behoort tot de beleidsvrijheid van de
202000466, pagina 5 van 6
ziektekostenverzekeraar te besluiten wanneer hij hier wel of niet toe over gaat. De commissie is niet bevoegd hierin te treden. Dit kan slechts anders zijn als blijkt dat de ziektekostenverzekeraar in gelijke gevallen anders handelt, dan wel in strijd handelt met zijn eigen beleid. Gesteld noch gebleken is dat dit in geval van verzoekster aan de orde is.
Aanvullende ziektekostenverzekering
6.9. De aanvullende ziektekostenverzekering biedt geen dekking voor persoonlijke verzorging en verpleging in de thuissituatie.
6.10. Dit leidt tot de navolgende beslissing.
7. Bindend advies
7.1. De commissie wijst het verzoek af.
Zeist,15 juli 2020
H.A.J. Kroon
202000466, pagina 6 van 6
BIJLAGEN
1. Polisvoorwaarden
2. Nationale wet- en regelgeving
(bron: https://wetten.overheid.nl/zoeken)
0 1234252679 3
!"
#$%&'%()*+,-))./00.&'$%-0$%1/%2).3-'.2'4'.+$3%,5005%/00.)(%1%.'675%7''859%:00.%$+'5%5)5%+$%&'50+*;%<)).%-'.(*'3+$3%'$%-'.2).3+$3%+$%%
&'%'+3'$%):3'-+$3%+,%7'5%)$&'.%='(00*&'%-))./00.&'$%:)3'*+>4%):%-)).%&'2'%2).3%''$%('.,))$,3'=)$&'$%=1&3'5%-'.(*'3+$3%'$%% -'.2).3+$3%?7+'.$0%5'%$)':'$%@-/A(3=B%00$%5'%-.03'$%/00.:''%1%2'*8%1/%2).3%41$5%+$4)('$;%#$%&+5%.'3*':'$5%-+$&5%1%:''.%+$8).:05+'%
)-'.%7'5%@-/A(3=9%&'%-))./00.&'$%):%7+'.-)).%+$%00$:'.4+$3%5'%4):'$9%7)'%1%&+5%41$5%00$-.03'$%'$%+$8).:05+'%)-'.%&'%5)'4'$$+$3%% '$%7'5%&'6*0.'.'$%-0$%7'5%@-/A(3=;%C+5%.'3*':'$5%:0045%)$&'.&''*%1+5%-0$%1/%()*+,-))./00.&'$;
D+>%5'3'$,5.+>&+37'&'$%51,,'$%&'%()*+,-))./00.&'$%'$%7'5%EFDA.'3*':'$5%7''85%&+5%EFDA.'3*':'$5%-))..0$3;
G H!I!I J!"
K%7''85%.'675%)(%-'.(*'3+$3%'$%-'.2).3+$3%2)0*,%&'2'%+,%)(3'$):'$%+$%&'%()*+,-))./00.&'$%-0$%1/%2).3-'.2'4'.+$39%% )$&'.%0.5+4'*%0L%<'.(*'3+$3%'$%-'.2).3+$3%+$%&'%'+3'$%):3'-+$3%?'M5.0:1.00*B;%C+5%.'675%-*)'+5%-)).5%1+5N
0B%%C'%@).3-'.2'4'.+$3,/'59%2)0*,%3'(1=*+6''.&%+$%7'5%O5005,=*0&%0PPQ9%RQL9%+$6*1,+'8%*05'.'%/+>2+3+$3'$%%
?7+'.$0%5'%$)':'$%S&'%@).3-'.2'4'.+$3,/'5TBU
=B%%7'5%D',*1+5%2).3-'.2'4'.+$39%2)0*,%3'(1=*+6''.&%+$%7'5%O5005,=*0&%0PPQ9%RLV9%+$6*1,+'8%*05'.'%/+>2+3+$3'$%%
?7+'.$0%5'%$)':'$%S7'5%=',*1+5TBU
6B%%&'%W'3'*+$3%2).3-'.2'4'.+$39%2)0*,%3'(1=*+6''.&%+$%&'%O5005,6)1.0$5%0PPQ9%XYX9%+$6*1,+'8%*05'.'%/+>2+3+$3'$%%
?7+'.$0%5'%$)':'$%S&'%.'3'*+$3TBU
&B%%&'%5)'*+675+$3'$%)(%&'2'%/'5A%'$%.'3'*3'-+$3U
'B%+$5'.(.'505+',%-0$%@).3+$,5+5115%Z'&'.*0$&%?2)3'$00:&'%S,50$&(1$5'$TB;
[+>%7'=='$%&'2'%$0&'.'%-))./00.&'$%-0,53',5'*&%+$%&+5%.'3*':'$5;%C'2'%$0&'.'%-))./00.&'$%2+>$%)$5*''$&%00$%7'5%3'/+>2+3&'%0.5+4'*% 0;XQ0%-0$%7'5%D',*1+5;
\ !]IJ !] II"
^'5%.'3*':'$5%@-/A(3=%+,%-0$%5)'(0,,+$39%0*,%1%''$%2).3-'.2'4'.+$3%+$%&'%2+$%-0$%&'%@).3-'.2'4'.+$3,/'5%7''859%=+>N
_% @+*-'.'$%`.1+,%@).3-'.2'4'.+$3'$%Z;<;%?,505150+.%3'-',5+3&%5'%K5.'675BN%D0,+,%@'4'.9%D0,+,%aM6*1,+'89%D0,+,%D1&3'59%@+'@)%D0,+,%'$%
@+'@)%O'*'65+'8U
_%% @+*-'.'$%`.1+,%@).3-'.2'4'.+$3'$%Z;<;%?,505150+.%3'-',5+3&%5'%K5.'675B9%)$&'.%&'%$00:%E.)%b+8'N%E.+$6+('%E)*+,%'$%E.+$6+('%E)*+,%
W',5+515+'U
_%% #$5'.()*+,%@).3-'.2'4'.+$3'$%Z;<;%?,505150+.%3'-',5+3&%5'%K5.'675BN%#$5'.()*+,%@).3c65+'8%'$%#$5'.()*+,%@).3d):(065U _%% e@f%@).3-'.2'4'.+$3'$%Z;<;%?,505150+.%3'-',5+3&%5'%K5.'675BN%@).3()*+,U
_%% fDge%@).3-'.2'4'.+$3'$%Z;<;%?,505150+.%3'-',5+3&%5'%b''1/0.&'$BN%fDge%@).3%=0,+,-'.2'4'.+$3%$051.0()*+,%'$%fDge%@).3%=0,+,A -'.2'4'.+$3%.',5+515+'()*+,U
_%% c-h.)%c67:'0%@).3-'.2'4'.+$3'$%Z;<;%?,505150+.%3'-',5+3&%5'%K5.'675BN%@).3E*0$%W',5+515+'9%@).3E*0$%Z051.0%'$%@).3E*0$%O'*'65+'8U _%% <)*:0675'$%-0$%c-h.)%c67:'0%@).3-'.2'4'.+$3'$%Z;<;%?,505150+.%3'-',5+3&%5'%K5.'675B9%&+'%)$&'.%$00:%'$%-)).%.'4'$+$3%-0$%c-h.)%
c67:'0%@).3-'.2'4'.+$3'$%Z;<;%?,505150+.%3'-',5+3&%5'%K5.'675B9%=0,+,-'.2'4'.+$3'$%1+5-)'.'$;%C05%2+>$N%#c`%<)*:0675%D;<;%?,505150+.% 3'-',5+3&%5'%a+$&7)-'$B%'$%c'-+50'%D;<;%?,505150+.%3'-',5+3&%5'%^''.*'$BU
_%% c67:'0%@).3-'.2'4'.+$3'$%Z;<;%?,505150+.%3'-',5+3&%5'%@'+,5B;
^+'.$0%5'%$)':'$N%1/%@).3-'.2'4'.00.;
C+5%.'3*':'$5%40$%51,,'$5+>&,%00$3'(0,5%/).&'$%+$&+'$%'.%2/00./'3'$&'%):,50$&+37'&'$%2+>$%&+'%7+'.5)'%00$*'+&+$3%3'-'$9%2)0*,%
/+>2+3+$3'$%+$%/'5A%'$%.'3'*3'-+$39%)-'.7'+&,:005.'3'*'$%)8%0$&'.'%204'$;
Gi!!]jkl]m
K%4):5%+$%00$:'.4+$3%-)).%7'5%@-/A(3=%0*,%1N
X% ='7)'85'%7''85%00$%-'.(*'3+$3%'$%-'.2).3+$3%2)0*,%-'.(*''341$&+3'$%&+'%(*'3'$%5'%=+'&'$9%/00.=+>%&+'%2).3%-'.=0$&%7)1&5%:'5%%
&'%='7)'85'%00$%3'$'',41$&+3'%2).3%)8%''$%7))3%.+,+6)%&00.)(%h$%&'2'%2).3%$+'5%3'(00.&%3005%:'5%-'.=*+>8%'$%3''$%4.00:2).3%
='5.'85%?7+'.%-0*5%))4%&'%3',('6+0*+,''.&'%-'.(*'3+$3%)$&'.B;
n!]o%%e$&'.%0;X%-0**'$%$+'5%&'%-'.2).3'$&'%70$&'*+$3'$%=+>%:+$&'.>0.+3'$%&+'%3'.+675%2+>$%)(%7'5%)(7'88'$%-0$%''$%5'4).5%00$%% 2'*8.'&200:7'+&%=+>%0*3':'$'%&03'*+>4,'%*'-'$,-'..+675+$3'$%?cCbB;
C00.$00,5%&+'$5%1N
0% *0$3&1.+39%&05%/+*%2'33'$%*0$3'.%&0$%X%>00.9%)(%-'.(*'3+$3%'$p)8%-'.2).3+$3%00$3'/'2'$%5'%2+>$9%q8
R% )(%(0**+05+'-'%5'.:+$0*'%2).3%?Eg@B%00$3'/'2'$%5'%2+>$;%C+5%='5'4'$5%&05%&)).%1/%='70$&'*'$&%0.5,%+,%-0,53',5'*&%&05%&'%+$3',67055'%
*'-'$,-'./0675+$3%:+$&'.%+,%&0$%R%:00$&'$;
\r!!k J!!! jkl]m K%-)*&)'5%00$%0**'%-0$%&'%-)*3'$&'%-))./00.&'$N
X% 1%='$5%+$%7'5%='2+5%-0$%''$%+$&+605+'%-)).%-'.(*'3+$3%'$p)8%-'.2).3+$3%2)0*,%='$)':&%+$%0.5+4'*%0;X%-0$%&+5%.'3*':'$5%&+'%$+'5%)1&'.%+,%
&0$%R%:00$&'$%?7+'.=+>%300$%/+>%1+5%-0$%&'%)$5-0$3,5&051:%-0$%1/%(3=A00$-.003%)8%A/+>2+3+$3BU
0 1234252679 3
!"#!$%&%'($%#%')$)
)"$%*+$$$,
!") !'$$-./01.)1.#"2%!
'!$ !3
%$4'$"!$5$')'#
!$"#")$)3
)#' !#!0$%5"$
.#12%1.)6"-./03
!" !#$##7#3
#'!8-9&8-#9($%# !1"$ !
$#'!8-93
"!"$0'$"5$## !
)&. !'&.(("$) !3
!": $$1$$"#""$*
0 #)' !"#!$&%'($%
$ !!0$%5$)'$%%')$*;!
"#)$$ !)%$$1!$1!) !!
#)$#*0!$<= !3
7 !"#!$%&%'($%)$%
$##!")>#!%)#!"##1
"))'$$%)3
4 !"#!$%&%'($%#$)$
0$%5$%'*;#'%$!'!*
? !)'#$$%$1)%'! 0$%5$1%$%$#"%###$
0$%5*
@ABCDEFGHGIECJEACKJLJAMKNEK
O$$0$%5) !::$$%) !$,
P ''$$0$%5%# !"#!$
&%'($%!$ !$!0$%53
$ !$%3 0 %$'!#3
7 #%&#($&" !(Q%5)R&$(%3 4 %$"#"!%)'#%0$%5)"%
')$%#%'$#!!$$)"3
S )'%&%'($%#)$"#&15"$%P"
*(3
T $#:: !$)) !$*P*O%!)$#
)# !$)*P*:: )'$%3
< %&%'($%&)'"!!!"$!$0#5
$%(,
!"'$$%'!'6)'!"&%'($%
$#$$$ !3
!'$%3 )'6!$'! !#3
!"$0'$"5$## !)
&.("$) !3
!": $$1$$"#""$3
")$%$!#$$!0$%5$$ !*
U V%0$%5$$'))$%=W=) X&=W=X(*
@ABCDEFGYGZZK[AZZJG\[]^_J`
P O%$$0$%5%!$$$5$"#5 "
'&$(%)*O!$# $$!$"#
1$)%*O'%0$%5$ !%'
"#%)$0$%5$*-!'$$%)
#0$%71'##$0$%5*
-%'!#$$ !"#$&"%$1%!# !
"#$()# !$")!'$*
0 1234252679 3
!"#$%"!&$"'()*+$"'
,(-+./#'$"'$'$0"$1'$'&$'$0"$02'2$'$0$.$
&$$'$2$%"."'
!/$'''!"#$%"!&$"$'$0"$"'2$''%"3'$0%4$'&5"263478 ',(-+/$'./#'$1'$/&2$!$!$&'$$"!$'$$
*.0$$'./#'$4$'&6*489!$'(0%$"$3'$0%4$'&:%#$6(34:8
;$'$0"$'$""'"'$&$%$'#&$'"%#$$"#"$
0 .0$$'.$!"#$%"!&$"#$"$&/2'$0%.0$$"3"'&/$
/'()*+$"',(-+./#'$$'$0"$'."''$'"'$"$/<
< ($'$'$0"$"$'$"'$'$0"$"'4$"$"2"/!#$/'"$$'&"%"!$%"
!.'&/$""!#$/"/
= ./$!%#'%'$'$#$"'''$2&1'$"#"/#
"%#&"'"'&&""$'''>"#'$2'&%'$"$0%"
? @#..$"$"2$&6A:B8!"&1'$"#/$#!%''"""1#$"
!$/"'"#$0%""0%"$2$'$'2')'$A:B'2"'$%" C/%"$'%".%"!"'B+.!2$/26%8$'$0"$"""D$'#
2'&$'$0"$"$'&.'$2$/$""#
;$'$0"$2"%/$/"''1!$'$/./#'$'$#$'$0"$""$$'$"2&$E
#6""$/8"'$1."!'+"$'""'$-/2'$'$0"$$""'
''$'$$'#&'$'&&6'8#&1"&$'$"'0"0"'
&$
F @#$%!!'$'$0"$"$'/#"#$'&"'$'$0'./#'$G
%""2&'$>'$0'$12$"'.$&$$'$2$"1&'"!0%
""$"$/C#!$&/$1'/#$'$'$0'./#'$'&$'$0"$".
H-.%"2#$'$"#"%2"/&68#$#&!%""&$$
6."$8#$"''#0"0"'&68'&$/"1/"$'&$
)'$#%"!$$"$2'"'$"2'$0%'&/$/$!'2"/#'$&!''$
'B&/$"'$&$$G"$!$6GI81/#"#!#$/2/#''
$'$0"$1&'#"%#$!"J%"$'"$".$#'$$"'$1"&$''12 '###&$$&$'
C)'$#02!$"$"B)K"#6B)K8&$B+.!'$'"2$/;"$''
'E
;$'$0"$22'&'"'
!#$"%"B+.!2"2$$2&'!"''$$"'$0"0"'
0B'$#'"'''0"0"'!$'1'""$'0%""/''&!$
'0'"'#!#$"#B+.!,"B+.!'"%$.." LMNOPQRSTSUVQPQWWOWXYZQMPR[MOWX
;$'"#2""/'B+.!$''"#2.$#02."$#''"/'
%!!"-.#&//#$%"B+.!!$#"/."'"#2$"
C )$/$"$/=$!$%$'$0"$'$'"#2%"B+.!''"#2$'''
%$'$0"$1'''$'E
.'''$'$0"$#B+.!"/'\
!'$'"#2'''%$'$0"$$"$""''''.''"#2!]$'$$'
'$'$0"$\
0$%!!#B+.!"!$0/''"#2$'''%$'$0"$ D#$"'%$'$0"$!$/"'"#&$''1'"'$&$$%"B+.!$1.'''"'
$/./#'$'$&$$%"""'
)'0%$"$/"/$/$!"$$$/"$0%1'$$#""#1$'.$'
"/$%"B+.!'%"%"!#'"!''"'&.$'2^$2'"'";."$'
#B+.!$2^$2C%"22"'"%"B+.!#$"/'&#'$$'$0"$%"
@#%"$''&.$'"'B+.!$""1'/#"#$#$'$0"$
!$#$/./#'$$#.!+!$$'$102"$/<(0%$/"#
"/$/$2"."$'<1'!$"'&'$"&$'&$&$"
0 '""$'%"#B+.!$#$"'#B+.!'$.!$'#
.$&$'$'./#'$%">'$0'
< ,"!#'"'"./'6'/'8!/'$'$"#$"$/.'02!%"/'
%"B+.!$""'J""%$#"2"$0%!$0%"
= @#&&/$#B+.!%"$'%"/'$'$"1''"#B+.!"' JB+.!&$!'E6%"./$/.!826%""''"#.!&/$'#'
%"/'!]$'$$/0%"$"8'''6=<8)'$#2&%"'0'1'#
"'.!1'$"#%""#$"!"'.!"#"!"
? ;"/$$&$%"B+.!'"0%$"$/#/!2/"
@#'&#B+.!%"'&$"#%"#0%".''$ /"'&&%".%"22"'"#B+.!$'$"1'2"#'&&&!]$'$
;$"2"!#'"%"B+.!1&.2$'"/$/$1$";$"'"$"#.#+
2#$%"'"#!$'&&68#&!$"2
0 1234252679 3
! ""#$%!
&%'%"%"%()" "*+!"",
!*-%"""./012"3,"3*$4
,!3%44*53 %
"2!"43" *6!4%*7 "
!4"%!*
89+"!3&!"3)! 4,%":!;2"<<.
!2 ,23 *
88+2"(4%%!4 2&=)." !3. 232"(""*
>?@ABCDEFEGC?HACIAIJEKLEAI@?CBBAIJ
+!:!;2!4,%!(4,%" M 8 "" !N
O "! N
P ""% ""(4!N Q (44,5"N
R %2S4:!;2N T !:!;2N
0 "!%%25"; "",4 N
U % %! "." " 2
3 ,"" 3 ,"" 2 " 4"N
!N
89,%!323.!"32 (4 "N 88%! &**4 2)N
8O234 "%42 !;=,"%N
8P"34:!;2!&!"3)!!3 .!"4 %
&!"3)!!%!. ". !(4
"(44:!;223!!3*+"!3&!"3)
!(4,%":!;2"<<.!2 *
8Q:7,%23"& )!,%"42*
7! "2,, ""." %0*!:!;2*< " 2 (48.O.Q.R.T.8P8Q%",4:!;22S%!*+2%
4,%":!;2"<<!2 ,23 *0 " 2 (4,.!2%!"(.!4 2*+4,"!
""*V" .%,!% !3.%!
( ""23"*<"!3!"""!2;*
>?@ABCDEWXEYCJ?AZ[\CZ]DAIJCI E ^C?ZDCJAIJECIE_C?HK?JAIJ
$2," % (4"O*89` "&`).83O98RM 8 0"%" ""2.!23M
24%24, .2""O*Q.,4 (.
2%2"3," 2""O*8O.
(%" 2""O*882,*
O a.2"4 "."8U3.3
!(%"' % (42"%,!"(4%"34(.!23M
24,%(4.,
2OQ;2342 (42%3%,% (,"
4"*
E ^C?@CJCIbKK?cAJC?
6! " !!!3 !,%"&.2";! defghfiefjkllmnfeofmpefopeqfllofmefmeropqpefslofmefteqqeupvwfsekqejeotggkmpjekfsgumgeqxfypvfzeggkmeueofghf{f|eqfme}efsekqejeotggkmpjekf
!(4"(44:!;223!!3*
a2";! !3M
~ 8M&) !.&)!4
&! (4= (4(4 )*
~ OM !."!.2 =
!4 &! (4 =! )*
~ !M(4. ," "*
2345363473594 34536343 01
!
"#$%&'(%)**+,-.-/*-01232-0./4*,5-617-32-89-/3,-1:,3;*<-2*<*=,3*>*-
=87,:1=,*:374->17-,8*9122374?-@**:-A3*:8>*:-<**2,-.-37-1:,3;*<-B?0?C->17-/*- DE<4*F*7*->88:G11:/*7-H1232>*:I*;*:374*7J?-
K3<,-.-G*,*7-F*,-G*<;*-I3*;*7A.3I*7-G3L-29*=311<->88:-/*-01232-0./4*,-**7-
=87,:1=,-A*HH*75-M*H:.3;-/17-/*-N8:4I8*;*:-89-GGG?I;?7<OI8:4I8*;*:-8+- 7**F-=87,1=,-F*,-872-89?-P*7-<3L2,-F*,-/*-A884,*->17-/*->*:48*/374*7-H3L- 73*,Q4*=87,:1=,**:/*-I3*;*7A.3I*7->37/,-.-88;-89-87I*-G*H23,*-8+-;.7,-.-H3L- 872-89>:14*7?-
RSTUV!WXYW Z [7-1:,3;*<-\]^-\_^-0`-*7-0\->17-/*-Da*:I*;*:/*-I8:4-H1232>*:I*;*:374*7J-2,117- /*->88:G11:/*7->88:->*:9<*4374-37-**7-37,:1F.:1<*-372,*<<374-bH3L>88:H**</-**7- I3*;*7A.32c?-d-A**+,-88;-37-.G-*34*7-8F4*>374-:*=A,-89->*:9<*4374-*7-
>*:I8:4374?-6*--37A8./-*7-8F>174->17-/*-,*->*:<*7*7-I8:4-G8:/,-H*4:*72/- /88:-G1,->*:9<**4;.7/34*7-*7->*:I8:4*7/*7-1<2-I8:4-9<*4*7-,*-H3*/*7?-- 6*I*-I8:4-32-H*2=A:*>*7-37-/*-H*:8*929:8+3*<*7->17-/*-H*:8*92>*:*734374->88:- a*:9<**4;.7/34*7-e-a*:I8:4*7/*7-f*/*:<17/-baeafc?
d-A**+,-:*=A,-89->*:9<*4374-*7->*:I8:4374-1<2-/*I*->*:H17/-A8./,-F*,-/*- H*A8*+,*-117-/*-4*7**2;.7/34*-I8:4-8+-**7-A884-:323=8-/11:89-H*2,11,? a88:-;37/*:*7-,8,-\g-L11:-;17->*:9<*4374-*7->*:I8:4374-88;-4*<*>*:/-G8:/*7-37-
**7-F*/32=A-;37/*:/14>*:H<3L+-8+-;37/*:A8293=*?
"#$%&'(%a88:-H*911</*-/8*<4:8*9*7-32-A*,-F84*<3L;-8F-**7-
9*:288724*H87/*7-H./4*,-bN>GQ94Hc-117-,*->:14*7^-G11:F**-.-I*<+-.G-
>*:9<*4374-*7->*:I8:4374->88:-37-/*-*34*7-8F4*>374-;.7,-37;89*7?-a88:- G*<;*-/8*<4:8*9*7-/3,-4*</,-*7-G*<;*->88:G11:/*7-A3*:117->*:H87/*7-I3L7^-
<**2,-.-37-A*,-h*4<*F*7,-N>GQ94H?-63,-:*4<*F*7,-F11;,-/**<-.3,->17-/*I*- 98<32-*7-;.7,-.->37/*7-89-87I*-G*H23,*-8+-H3L-872-89>:14*7?
Ti!jjUUV!
W
\1--a88:->8<G122*7*7->171+-\g-L11:^-H*7,-.-37-A*,-H*I3,->17-**7-/88:-**7-0[MQ 4*:*432,:**:/*-)0kQ>*:9<**4;.7/34*-4*2,*</*-37/3=1,3*^-/3*-/*I*-37/3=1,3*-
=87+8:F-/*-78:F*7->88:-37/3=*:*7-*7-8:41732*:*7->17->*:9<*4374-*7-
>*:I8:4374-37-/*-*34*7-8F4*>374-A**+,-894*2,*</?
--H--a88:-;37/*:*7-87/*:-/*-\g-L11:-H*7,-.-37-A*,-H*I3,->17-**7-37/3=1,3*-4*2,*</- F3//*<2-A*,-@*/32=A-l37/I8:42m2,**F-b@lnc-/88:-**7-)0kQ
;37/*:>*:9<**4;.7/34*^-/3*-G*:;I11F-32-H3L-**7-H3L-**7-I8:4>*:<*7*:-/3*-32- 1174*2<8,*7-H3L-/*-a*:*734374-M*29*=31<32**:/*-a*:9<**4;.7/34*-l37/I8:4- baMalc-*7O8+-H3L-/*-0:17=A*8:417321,3*-@*/32=A*-l37/I8:4-oA.32-b0@loc?- 6*-37/3=1,3*-/3*7,-4*2,*</-,*-G8:/*7-37-117G*I34A*3/->17-.I*<+-37-/*- ,A.3223,.1,3*?-P*7-0[MQ4*:*432,:**:/*-)0kQ>*:9<**4;.7/34*-F8*,->88:1+-
**7-37/3=1,3*-2,*<<*7->88:-.G-I8:4H*A8*+,*?-@*,-A*,-2,*<<*7->17-**7- 37/3=1,3*-H*/8*<*7-G3L-A*,-9:8=*2-G11:H3L-/88:-/*-G3L;>*:9<**4;.7/34*-*7-37- 21F*729:11;-F*,-.-G8:/,-H*911</--G*<;*-I8:4-.-78/34-A**+,-4*I3*7-.G- 37/3>3/.*<*-23,.1,3*-*7-G*<;*-:*2.<,1,*7-F*7-G3<-H*:*3;*7?-0377*7-/*- 37/3=1,3*2,*<<374->1<,-88;-A*,->12,<*44*7->17-/*-4*F11;,*-1+29:1;*7-37-**7- I8:49<17-*7-A*,->*:,1<*7->17-/*-H*A8*+,*-117-I8:4?--
[7-A*,-I8:49<17-<*4,-/*-0[MQ4*:*432,:**:/*-)0kQ>*:9<**4;.7/34*-/*- I8:4>:114-*7-I8:4<*>*:374->12,?-)3*:H3L-G8:/,-**7-87/*:>*:/*<374-4*F11;,- 37-A*,-117,1<-..:->*:I8:4374-*7-A*,-117,1<-..:->*:9<*4374?--
6*-37/3=1,3*-F8*,-I3L7-894*2,*</->8<4*72-/*-]-78:F*7-.3,-A*,-/8=.F*7,- Df8:F*7->88:-37/3=*:*7-*7-8:41732*:*7->17->*:9<*4374-*7->*:I8:4374-37-/*-
*34*7-8F4*>374J?-
C-03L-91<<31,3*+-,*:F371<*-I8:4-32-*:-**7->*:;<1:374-78/34->17-/*-H*A17/*<*7/- 1:,2?-d3,-/*->*:;<1:374-F8*,-H<3L;*7-/1,-/*-374*2=A1,,*-<*>*72>*:G1=A,374- F37/*:-32-/17-0-F117/*7?-6*-11:/^-37A8./-*7-8F>174->17-/*-I8:4-G8:/,- .3,4*G*:;,-37-A*,-I8:49<17?-6*-.3,>8*:374-F8*,-9<11,2>37/*7-=87+8:F-/*- 37I3=A,*7-.3,-/*-N8:4F8/.<*-91<<31,3*>*-I8:4-b<17/*<3L;->12,4*2,*</-37-C`\0c- 8+-A*,-;G1<3,*3,2;1/*:-91<<31,3*>*-I8:4-b/1,-37-C`\g-H*2=A3;H11:-;8F,c? 0-a88:-4*29*=31<32**:/*->*:9<*4374-F8*,->88:1+-**7-.3,>8*:3742>*:I8*;-
G8:/*7-894*2,*</-/88:-**7-F*/32=A-29*=31<32,?-6*-4*29*=31<32**:/*-
>*:9<*4374-F8*,-G8:/*7->*:<**7/-/88:-**7-0[MQ4*:*432,:**:/*-
>*:9<**4;.7/34*-/3*-H*>8*4/-*7-H*;G11F-32->88:-/*-I8:4-/3*-78/34-32->88:- /*-117/8*7374?-6*-11:/^-8F>174-*7-37A8./->17-/*-I8:4-G8:/,-.3,4*G*:;,- 37-A*,-I8:49<17?-
p X!qZjUjrs
1-.-A**+,->8<4*72-/3,-1:,3;*<-4**7-:*=A,-89-;:11FI8:4?-61,-G8:/,->*:48*/-
>31-1:,3;*<-00->17-/*-Da*:I*;*:/*-I8:4-H1232>*:I*;*:374*7Jt H-.-A**+,-4**7-:*=A,-89-9*:2887<3L;*->*:I8:4374->17.3,-/*I*-
H1232>*:I*;*:374^-1<2-.-:*=A,-A**+,-89-9*:2887<3L;*->*:I8:4374-,*7-<12,*-
>17-/*-K*,-F11,2=A199*<3L;*-87/*:2,*.7374-bKF8c? u!vwx!V
"#$%&'(%K3<,-.-I8:4->17-**7-I8:4>*:<*7*:-F*,-G3*-G3L-4**7-=87,:1=,-A*HH*7- 1+4*2<8,*75-617-;17-/*->*:48*/374-<14*:-I3L7-/17-H3L-**7-I8:4>*:<*7*:-/3*-G3L- Gy<-4*=87,:1=,**:/-A*HH*7?-k+-/3,-I8-32-*7-A8*-A884-/*->*:48*/374-/17-32^-32- 1+A17;*<3L;->17-/*-H1232>*:I*;*:374-/3*-.-A**+,?-@**:-A3*:8>*:-<**2,-.-37- 1:,3;*<-B->17-/*-DE<4*F*7*->88:G11:/*7-H1232>*:I*;*:374*7J?
K3<,-.-G*,*7-F*,-G*<;*-I8:4>*:<*7*:2-G3L-**7-=87,:1=,-A*HH*75-M*H:.3;-/17- /*-N8:4I8*;*:-89-GGG?I;?7<OI8:4I8*;*:-8+-7**F-=87,1=,-F*,-872-89?-P*7-<3L2,- F*,-/*-b37/3=1,3*>*c-A884,*->17-/*->*:48*/374*7-H3L-73*,Q4*=87,:1=,**:/*- I8:4>*:<*7*:2->37/,-.-88;-89-87I*-G*H23,*-8+-;.7,-.-H3L-872-89>:14*7?
"#$%&'(%0377*7-/*-G3L;>*:9<**4;.7/34*-I8:4-=872,1,*:*7-G3L-/1,-*:-29:1;*- 32->17-4:8,*-;G1<3,*3,2>*:2=A3<<*7-37-<*>*:374->17-I8:4?-lG1<3,1,3*+-48*/*- I8:4->37/*7-G3L-H*<174:3L;?-kF-/3*-:*/*7-I3*7-G3L-2,:3;,-,8*-89-/*-
;G1<3,*3,2*32*7-/3*-G3L-2,*<<*7-117-87I*-4*=87,:1=,**:/*-I8:4>*:<*7*:2?-kF- ,*-H8:4*7-/1,-88;-/*-I8:4-/3*-G8:/,-4*<*>*:/-/88:-I8:4>*:<*7*:2-/3*-G3L-73*,-
=87,:1=,*:*7->8</8*,-117-87I*-*32*7^-A*HH*7-G3L-**7-F1=A,3437429:8=*/.:*- 374*:3=A,?-a88:-;<17,*7-/3*-4*H:.3;-bG3<<*7c-F1;*7->17-**7-73*,Q
4*=87,:1=,**:/*-I8:4>*:<*7*:-4*</*7-/*-87/*:2,117/*-117>.<<*7/*-
>88:G11:/*7?-K3L-G3<<*7-.-*:-89-G3LI*7-/1,-G177**:-.-4*H:.3;-F11;,->17- 73*,-4*=87,:1=,**:/*-I8:4>*:<*7*:2-/*-1+A17/*<,3L/->17-78,1J2-<174*:-/..:,?- K3L-G3LI*7-.-*:89-/1,-G*-37-1<<*-:*438J2-:.3F->8</8*7/*-I8:4117H3*/*:2- A*HH*7-4*=87,:1=,**:/?
z !i!i!Vi!!!
!!V
\-@11;,-.-4*H:.3;->17-**7-73*,-/88:-872-4*=87,:1=,**:/*-I8:4>*:<*7*:5- 617-F8*,-.->88:1+-,8*2,*FF374-H3L-872-117>:14*7?-a88:-A*,- 117>:14*7->17-,8*2,*FF374-/3*7,-.-4*H:.3;-F1;*7->17-A*,-+8:F.<3*:- D117>:114-F1=A,34374-73*,Q4*=87,:1=,**:/*-G3L;>*:9<**4;.7/34*-I8:4J- G*<;*-.-;.7,->37/*7-89-87I*-G*H23,*?-E<2-.-/*-,8*2,*FF374-H3L-872- 117>:114,^-F8*,-.-A*,->8<4*7/*-892,.:*7{
|-/*-37/3=1,3*-*7-A*,-I8:49<17-b894*2,*</-=87+8:F-/*-H8>*74*78*F/*-
>88:G11:/*7ct-
|-A*,-/39<8F1->17-/*-0[MQ4*:*432,:**:/*-)0kQ>*:9<**4;.7/34*-/3*- /*-37/3=1,3*-A**+,-4*2,*</t-
|-*7-37-A*,-4*>1<->17-91<<31,3*+-,*:F371<*-I8:4-/*->*:;<1:374^-G11:.3,- H<3L;,-/1,-/*-374*2=A1,,*-<*>*72/..:-F37/*:-/17-0-F117/*7- H*/:114,?-
- a*:>8<4*72-H*88:/*<*7-G3L-.G-117>:114-89-/8*<F1,34A*3/-*7- :*=A,F1,34A*3/?-d-87,>174,->17-872-H*:3=A,-8+-G3L-,8*2,*FF374-4*>*7- 8+-.G-117>:114-1+G3LI*7?
C-d-/3*7,-I*<+-/*-78,1J2->17-.G-73*,Q4*=87,:1=,**:/*-I8:4>*:<*7*:-H3L-872- ,*-/*=<1:*:*7?-K3L-H*,1<*7-4**7-78,1J2-117-.-.3,^-I8<174-*:-4**7- ,8*2,*FF374-32->*:<**7/?
}Vq!!U~!WvR
v qWqUV!!
!VRS
E<2-.-89-0\-/*=*FH*:-C`\_-1<-4*H:.3;-F11;,->17-**7-73*,-/88:-872- 4*=87,:1=,**:/*-I8:4>*:<*7*:-/17-/3*7,-.->88:-\-8;,8H*:-C`\g-.G-117>:114-
>88:-,8*2,*FF374-H3L-872-37-,*-/3*7*7?-K3L-I.<<*7-.-/17-.3,*:<3L;--
\C-78>*FH*:-C`\g-<1,*7-G*,*7-8+-.G-I8:4>*:<*7*:->8</8*,-117-/*-/88:-872- 4*2,*</*-;G1<3,*3,2*32*7-y7-.G-37/3=1,3*-*7-I8:49<17-117-/*-/88:-872- 4*2,*</*-*32*7->8</8*7?-
-
@8=A,-H<3L;*7-/1,-.G-I8:4>*:<*7*:-*7O8+-/*-37/3=1,3*-*7-A*,-I8:49<17-73*,-
>8</8*7^-/17-;8F,-.->171+-\-L17.1:3-C`\1-73*,-F**:-37-117F*:;374->88:-
>*:48*/374->17-/*-;82,*7->17-I8:4-/88:-/*I*-I8:4>*:<*7*:?-d-;.7,-=87,1=,- 897*F*7-F*,-/*-N8:4=81=A->88:-H*F3//*<374-711:-**7-17/*:*-I8:4>*:<*7*:- G*<;*-G*<->8</8*,-117-/*-/88:-872-/*-4*2,*</*-;G1<3,*3,2*32*7?
012314125137289 123141281
!!"#$!% #&'!!$(#!)*+,(-!$.)*+"/0!#-!$.)*+"*(1!2*(% ,&&2345!)*+5*,
-!$.4,21!#6!,!!(57,2*6!3&$6!,54,6!'44$2644,1!#-!$')!6*,68 -!$3&$6*,6!,9&"'4$41!2*(% !3&$6/: 7*(4$#((% 4#244$.*+*,24#!$&'
5&$#!#!$1*+, !$(#!)#!-!$:4% #!,*(/0!#2&!)-4, !#-!$.)*+"*(24#7
#!$765!!$#,44$2!# 7*((*#74#*!/
0!!"#7:.! 4,2!)!,24$#(44,6!6!-!,24#7:)!-!,(-!$:4% #*,6
6!1*22!)2;144,2!,&"5&$#!$34)3*+,<=4, !!"#7$!% #&''4))*4#*!"
#!$1*,4)!3&$6*,!!,*,(#!))*,6-&&$!!$(#!)*+,(-!$.)*+"/
>>?@
A-!$.)*+"24#1!2*(% ,&&2345!)*+5*(*,-!$.4,21!#6!,!!(57,2*6!
3&$6B
ACDE77$(.!(% *5.44$ !*2!,3&$6)!-!$*,6-4,-!$')!6*,6!,9&" -!$3&$6*,6B
A6!,!!(57,2*6!3&$66!)!-!$22&&$2! 7*(4$#(8('!%*4)*(#
&72!$!,6!,!!(57,2!!,4$#(-!$(#4,2!)*+56! 4,2*%4'#!,B
A'4$41!2*(% !3&$6F"G(*&# !$4'*!8&!"!,# !$4'*!H!(4$9I!,(!,2*!%58 )&6&'!2*!82*J#!#*!5!,!$6&# !$4'*!K2*!(41!, 4,6#1!#2!*,2*%4#*!
-&&$2*#-!$.)*+"/
=!*, &72!,&1-4,6-4,2!6!,!!(57,2*6!3&$6:&$2#.!6$!,(22&&$3&$6
3&4)( 7*(4$#(!,')!6!,#!.*!2!,/
LMMN>>OMMPQPMR
S1&!#3*+,2&&$-!$:!3!,2&&$!!, 7*(4$#(81!2*(% ('!%*4)*(#8TU0E 4$#(8('!%*4)*(#&72!$!,6!,!!(57,2!&"4$#(-&&$-!$(#4,2!)*+5
6! 4,2*%4'#!,/
CV4,,!!$7:-!$.)*+"*(6!(#4$#&'S+4,74$*CWSX&")4#!$81&!#74)(7:
-!$.)*+")4,6!$24,;144,2!,644#27$!,8-&&$2!YW!246-4,7:
-!$.)*+"-&&$4"#&!(#!11*,6.*+&,(44,-$46!,-&&$2!-!$)!,6*,6-4,
!#-!$.)*+",42!!!$(#!;144,2!,/=*#6!)2#,*!#*,2*!,!$('$45!*(
-4,'4))*4#*!-!3&$6/Z*+2!44,-$446-&&$#&!(#!11*,62*!,#7:
3&$6')4,#!:&$2!,#&!6!-&!62/
[>>?\M]O>^_]QPMRP
!!"#6!!,$!% #&'!!$(#!)*+,(-!$.)*+"`
4:4,,!!$71!#!!,V)3E*,2*%4#*!2!3&$6-!$3*)-!$#*,2!!*6!,
&16!-*,6-*4!!,-&))!2*6E'455!#E# 7*(81&27)4*$E'455!#E# 7*(&"!!,
abZ&"*,!!,6!%)7(#!$2!:&&,-&$17:3&$65$*+6#/0!#-!$.)*+"34)24,
.!#44)2:&$2!,-4,7*#2!V)3B
.:4,,!!$!$('$45!*(-4,$!('*+#3&$6/c!('*+#3&$6*(!!,#*+2!)*+5!!,
-&))!2*6!&-!$,41!-4,3&$61!#4)(2&!)2!14,#!)3&$6!$!!,
42!1'473!#!6!-!,B
%:4,,!!$7+&,6!$.!,#24,SX+44$!,6!,!!(57,2*6!6!!(#!)*+5!3&$6
,&2*6 !!"#/=*#-4)#&,2!$2!d!762:!#/57,# *!$-&&$%&,#4%#
&',!1!,1!#7:6!1!!,#!/
e' &!-!!)246!,5)*,*(% -!$.)*+" !!"#7$!% #<
0!#!!$(#!)*+,(-!$.)*+"#!)#1!!.*+ !#.!$!5!,!,-4,2!14f*14)!#)!
-!$.)*+"(277$-4,S/Wgh246!,/=!-&)6!,2!-&$1!,-4,-!$.)*+"#!))!,&&5
1!!.*+ !#.!$!5!,!,-4,2!S/Wgh246!,`
4F'(G% *4#$*(% K3*!5!, 7*(-!$.)*+"B
.-!$.)*+"*,!!,$!-4)*24#*!%!,#$71&"3*!5!, 7*(1!#$!-4)*24#*!4)(2&!)/ U!,&,2!$.$!5*,6-4, &&67*#;W246!,.!(% &7:!,:*+,*!#4)(
&,2!$.$!5*,68144$:*+#!))!,2!3!246!,,*!#1!!-&&$2!.!$!5!,*,6-4,
2!S/Wgh246!,/e,2!$.$!!5#77:-!$.)*+"-&&$:!!5!,2E&"-454,#*!-!$)&"<
=4,#!))!,:*+2*!246!,:!)1!!-&&$2!.!$!5!,*,6/
i>]]MO]j]QM>QOkM]
lmnopqroV*)#73&$6-4,!!,3&$6-!$)!,!$1!#:*!:*+6!!,%&,#$4%# !..!,
4"6!()&#!,<=4,54,2!-!$6&!2*,6)46!$3*+,24,.*+!!,3&$6-!$)!,!$2*!:*+ :s)6!%&,#$4%#!!$2 !..!,/e"2*#3&*(!, &! &&62!-!$6&!2*,624,*(8*(
4" 4,5!)*+5-4,2!.4(*(-!$3!5!$*,62*!7 !!"#/I!!$ *!$&-!$)!!(#7*,
4$#*5!)D-4,2!tu)6!1!,!-&&$:44$2!,.4(*(-!$3!5!$*,6!,v/ [?NwN^kM]NQM>QPx b!.$7*524,2!y&$63&!5!$&':::/35/,)93&$63&!5!$&",!!1%&,#4%#1!#
&,(&'/U!,)*+(#1!#2!F*,2*%4#*!-!K &&6#!-4,2!-!$6&!2*,6!,.*+,*!#E 6!%&,#$4%#!!$2!3&$6-!$)!,!$(-*,2#7&&5&'&,3!:!.(*#!&"57,#7.*+&,(
&'-$46!,/
z{|OQPRQ>QPkM]
!!"#$!% #&'1!2*(% ('!%*4)*(#*(% !3&$6!,-!$.)*+"/=!3!3&$654,
')44#(-*,2!,*,`
4!!,3*!5!, 7*(B
.!!,3!)"(#4,2*6.! 4,2!)%!,#$71&"
%2!'$45#*+544, 7*(-4,!!,1!2*(% ('!%*4)*(#F!f#$417$44):!$5!,2
('!%*4)*(#K-!$.&,2!,44,!!,&'6$&,2-4,2!V!##&!)4#*,6
3&$6*,(#!))*,6!,FV}y*K#&!6!)4#!,*,(#!))*,6/
~kM]>>?@
41!2*(% E('!%*4)*(#*(% !3&$6B
.7:.! 4,2!)*,6!,!-!,#7!)!-!$.)*+"&'.4(*(-4,2!)446(#!5)4((!*,!!,
3*!5!, 7*(&"3!)"(#4,2*6.! 4,2!)%!,#$718*,%)7(*!"-!$')!6*,6!,
-!$3&$6*,68'4$41!2*(% !3&$686!,!!(1*22!)!,8 7)'1*22!)!,!,
-!$.4,21*22!)!,2*!.*+2*!.! 4,2!)*,6 &$!,/
=!*, &72!,&1-4,6-4,2!#!-!$)!,!,3&$6:&$2#.!6$!,(22&&$:4# 1!2*(% ('!%*4)*(#!,4)(3&$6')!6!,#!.*!2!,/
LMMN>>OMMPQPMRwOQPRQ>QPkM] S1&!#3*+,2&&$-!$:!3!,2&&$!!, 7*(4$#(8.!2$*+"(4$#(8('!%*4)*(#
&72!$!,6!,!!(57,2!84$#(-!$(#4,2!)*+56! 4,2*%4'#!,8+!7624$#(8 ' G(*%*4,4((*(#4,#8-!$')!!657,2*6('!%*4)*(#8TU0E4$#(84$#(E4((*(#!,#8 5)*,*(% "G(*%7(472*&)&&68-!$)&(57,2*6!F4))!!,4)( !#&1-!$)&(57,2*6!
3&$6644#K82!&'#&1!#$*(#F4))!!,4)( !#&1&&63&$6644#K&"!!,4,2!$!
1!2*(% ('!%*4)*(#/
C44$!!,5,&E4$#(1467&&53*+,2&&$-!$:!3!,2&&$!!,#$*46!E472*%*!,/
;=!-!$:*+3!$F3*!&,2!$SK6!!"#2!$!2!,-4,7:-!$.)*+"2&&$44,&,3!
1!2*(% 42-*(!7$/1&!#2!-!$:*+3!$ *!$-&&$14% #*6!,/
DV&$2#7&'6!,&1!,-&&$')4(#*(% !% *$7$6*!<=4, !!"#74))!!,$!% #&'
2!3!3&$64)(7&,(&1#&!(#!11*,6 !!"#6!-$4462/=*#1&!##!,1*,(#!
;:!5!,-&&$ !#-!$.)*+"')44#(-*,2!,/u)(.!:*+(-4,&,3!#&!(#!11*,6
6!-!,:*+ !#3*!5!, 7*(&" !#3!)"(#4,2*6.! 4,2!)%!,#$71!!,
64$4,#*!-!$5)4$*,6/
h0!#-!$.)*+"1&!#1!2*(% ,&&2345!)*+53*+,*,-!$.4,21!#1!2*(% ('!%*4)*(#*(% !3&$6/
lmnopqr,2!-&)6!,2!4$#*5!)!,-4,2!t!$3!5!$2!3&$6.4(*(-!$3!5!$*,6!,v 3*+,&,2!$2!)!,-4,1!2*(% ('!%*4)*(#*(% !3&$64'4$#7*#6!:!$5#/
]>>MwOM]O>^@
u$#*5!)X 445% *$7$6*!#4,2 !!)57,2*6!3&$6 -4,SX+44$!,&72!$
u$#*5!)S; u72*&)&6*(% %!,#$71
u$#*5!)S a(G% *4#$*(% 3*!5!, 7*(-!$.)*+"Fbby3&$6K u$#*5!)CW u(#14%!,#$71*,=4-&(
u$#*5!)CS U$"!)*+5 !*2(&,2!$3&!5!,42-*(!$*,6 u$#*5!)CC I!% 4,*(% !.!42!1*,6
u$#*5!)C; } 7*(2*4)G(!
u$#*5!)CD }$4,(')4,#4#*!(-4,&$64,!,!,:!!"(!)( u$#*5!)Ch a)4(#*(% !% *$7$6*!
u$#*5!)CY c!-4)*24#*!
u$#*5!);S Z!-4))*,6!,-!$)&(57,2*6!3&$6
u$#*5!);C 84,2!$!-$7% #.44$ !*2(.!-&$2!$!,2!
.! 4,2!)*,6!,!#%/
u$#*5!);D e,%&)&6*!&,2!$3&!5.*+5*,2!$!, u$#*5!)DW }$&1.&(!2*!,(#
[>>?\M]O>^_]QPMRP
!!"#6!!,$!% #&'`
41!2*(% ('!%*4)*(#*(% !3&$6!,9&"-!$.)*+"83&4)(*,2*#4$#*5!).!(% $!-!,8 4)(7*,!!,'$*-s5)*,*!5:&$2#.! 4,2!)2B
..! 4,2!)*,6!,#!6!,(,7$5!,F7-7)&')4(#*!5KB
%.! 4,2!)*,61!#!!,$!2$!((*! !)1.*+')46*&%!"4)*!!,.$4% G%!"4)*!
3&,2!$%$4,*&(#!,&(!B
2.! 4,2!)*,6!,1!#(#!$*)*(4#*!4)(2&!)B
!.! 4,2!)*,6!,2*!4)(2&!) !..!,(#!$*)*(4#*!&,6!244,#!145!,B
".! 4,2!)*,6!,6!$*% #&'.!(,*+2!,*(F%*$%71%*(*!K3&,2!$1!2*(% !
,&&23445/
DW