Watson + Holmes PROPERTY DATA ANALYTICS

COVID-19 #21

UPDATE: INVLOED OP DE WONINGMARKT

Watson + Holmes

INLEIDING COVID-19

De laatste weken stijgt het aantal COVID-19 besmettingen in Nederland snel. Met bijna 6.000 nieuwe besmettingen per dag staan er een tal van beperkingen op ons te wachten om een doorzet van de nieuwe opleving van het virus tegen te gaan. Deze beperkingen zullen een situatie creëren die steeds meer richting een tweede lockdown gaat.

Wat betekent dit voor de woningmarkt? Na een eerste schrikreactie lijkt de woningmarkt weer stabiel te zijn. Echter is het aanbod op de woningmarkt te hoger dan de vraag. Houd onze LinkedIn in de gaten voor een uitgebreide analyse, waarbij wij terugblikken op de effecten op de vastgoedmarkt na ruim een half jaar COVID-19 virus.

Wilt u weten wat deze ontwikkelingen nu specifiek voor uw organisatie/project betekenen en op maat inzichten verkrijgen, dan horen wij het graag!

INDEX

Inleiding

De effecten van COVID-19 op de woningmarkt

• Voortgang ziekte

MVGM VGM | Nederland vs. G5 vs. G40

• Vraag vs. Aanbod

• Mutaties

• Huurontwikkeling

• Leegstand

• Achterstanden Ook real time inzicht?

VOORTGANG ZIEKTE

Waarbij Nederland eerst eenzelfde ontwikkeling volgde zoals onze buurlanden, staan we nu samen met Frankrijk en Spanje in de top van landen in Europa met relatief de meeste COVID-19 besmettingen. Hierdoor is er door veel landen code rood af gegeven voor geheel Nederland.

Binnen Nederland zelf wordt er vooral een focus op de

“ernstige” situatie in Rotterdam-Rijnmond, Haaglanden en Amsterdam-Amstelland gelegd.

Bij de ziekenhuis opnames is het ook opvallend dat er steeds meer jongere mensen voor een kortere periode worden opgenomen. En komen er ook steeds meer andere bijeffecten van het COVID-19 virus aan het licht. Zoals blijvende hersen- en longbeschadiging.

+ Disease progress

Feb 10 Feb 25 Mar 11 Mar 26 Apr 10 Apr 25 May 10 May 25 Jun 9 Jun 24 Jul 9 Jul 24 Aug 8 Aug 23 Sep 7 Sep 22 Oct 7 Oct 22 0K

2K 4K 6K

Value

NL Germany

Start outbreak Italy First infection in NL

World wide new cases

NL Germany Italy

Feb 1 Mar 1 Apr 1 May 1 Jun 1 Jul 1 Aug 1 Sep 1 Oct 1

0K 1K 2K 3K 4K 5K 6K

Cases Measure | Events canceled Measure | Close catering industry Measure | Groups prohibited

First announcement in NL Measure | Extension actions until 28 april Measure | Extension actions until 1 september

Minimum Measure | Easing measures from May 11th Measure | A few branches are open again Measure | 30 persons allowed

Minimum Measure | 100 persons allowed

12/31/2019 Minimum

Minimum Measure | Urgent advice to wear masks in public indoor areas

Minimum Summer vacation has started Summer vaction had ended Measure | 30 persons allowed Measure | Events canceled Measure | Close catering industry Measure | Groups prohibited

First announcement in NL Measure | Extension actions until 28 april Measure | Extension actions until 1 september

Minimum Measure | Easing measures from May 11th Measure | A few branches are open again Measure | 30 persons allowed

Minimum Measure | 100 persons allowed

12/31/2019 Minimum

Minimum Measure | Urgent advice to wear masks in public indoor areas

Minimum Summer vacation has started Summer vaction had ended Measure | 30 persons allowed

Dutch disease progress

Page 1 | Disease progress © Watson + Holmes | info@watsonholmes.nl | www.watsonholmes.nl

VRAAG VS. AANBOD

+

2018 W48 2019 W5 2019 W14 2019 W22 2019 W31 2019 W40 2019 W48 2020 W5 2020 W14 2020 W23 2020 W31 2020 W40

-400 -300 -200 -100 0 100 200 300 400 500 600

Balance

203

279

621 685

997

1,120

01-01-2020 First official COVID-19 case

Summer holiday 2019 01-01-2020 First official COVID-19 case Summer holiday 2020

Summer holiday 2019 Summer holiday 2020

New supply and transactions per week

Page 16 | Rental housing market © Watson + Holmes | info@watsonholmes.nl | www.watsonholmes.nl

New supply Transactions Withdrawls

Om de gehele woningmarkt in kaart te brengen wordt er gekeken

naar de verhouding tussen de vraag en het aanbod.

Na de uitbraak van het COVID-19 virus was er een duidelijke daling van het aantal transacties op de woningmarkt terwijl het aanbod verder steeg. De eerste schrik reactie herstelt zich en de markt lijkt terug in evenwicht te komen.

De laatste weken zien we het aantal transacties en het aanbod

verder afnemen. De komende weken houden wij in de gaten hoe dit verder ontwikkeld met de

aanhoudende COVID-19 crisis.

MUTATIES

De mutatiegraad is de verhouding tussen het aantal nieuwe verhuringen en het aantal opzeggingen ten opzichte van het totaal aantal woningen. Nieuwe verhuringen en opzeggingen vinden voornamelijk aan het begin en het einde van de maand plaats.

Opvallend is de hoge mutatiegraad in de eerste week van september. Dit kan eventueel verklaard worden door het beign van het nieuwe schooljaar. In deze tijd van het jaar lopen veel huurcontracten af of gaan nieuwe verhuringen in.

+

25-01-19 22-03-19 17-05-19 12-07-19 06-09-19 01-11-19 27-12-19 21-02-20 17-04-20 12-06-20 07-08-20 02-10-20 0

50 100 150 200 250 300 350 400 450

0.0%

0.5%

1.0%

1.5%

2.0%

2.5%

3.0%

3.5%

4.0%

4.5%

5.0%

5.5%

Turnover rate

Today Today

Turnovers per week National

Termination New leases Turnover rate

Page 7 | Turnovers per week National © Watson + Holmes | info@watsonholmes.nl | www.watsonholmes.nl

MUTATIEGRAAD

+

July

W27 W28 W29 W30 W31

August

W32 W33 W34 W35

September

W36 W37 W38 W39

October

W40 W41

Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40

0.0%

2.0%

4.0%

6.0%

8.0%

10.0%

12.0%

14.0%

16.0%

Turnover rate

Turnover rate regional comparison

Netherlands G5 G40

MUTATIEGRAAD G5

+

Jan 20, 19 Mar 17, 19 May 12, 19 Jul 7, 19 Sep 1, 19 Oct 27, 19 Dec 22, 19 Feb 16, 20 Apr 12, 20 Jun 7, 20 Aug 2, 20 Sep 27, 20 0.0%

2.0%

4.0%

6.0%

8.0%

10.0%

12.0%

Turnover rate

12.2%

2.7%

8.4%

4.4%

5.7%

2.9%

4.5%

2.8%

5.5% 5.3%

Turnover rate G5 per municipality

G1 Amsterdam G2 Rotterdam G3 's-Gravenhage G4 Utrecht G5 Eindhoven

Page 9 | Turnover rate per municipality G5 © Watson + Holmes | info@watsonholmes.nl | www.watsonholmes.nl

MUTATIEGRAAD PER HUURCATEGORIE

De mutatiegraad per huurcategorie laat een verdeling per categorie zien. Na een lichtelijke daling in April, lijken de verschillende categorieën hetzelfde verloop te hebben. Het hoge huursegment loopt echter wel steeds verder uit op de andere categorieën.

De segmenten zijn verdeeld op basis van de maandhuur:

€350 tot €737

€737 tot €1.000

€1.000 tot €1.250

€1.250 tot €3.500

+

December 2018 March 2019 June 2019 September 2019 December 2019 March 2020 June 2020 September 2020 0.0%

5.0%

10.0%

15.0%

20.0%

25.0%

Turnover rate

7.8% 7.4%

13.5%

10.8%

17.0%

15.6%

23.4%

23.8%

Turnover rate per rental category

High Middle-high Middle Social

LEEGSTAND

Na een dip eind 2019, neemt de leegstand in 2020 toe. Dit geldt voornamelijk voor de vijf grootste steden in Nederland.

Opgesplitst per stad, komt het leegstandsniveau in Amsterdam ongeveer terug op het oud niveau zoals in 2019. Daartegenover blijft het leegstandsniveau in Eindhoven opvallend laag.

Het leegstandsniveau per huurcategorie laat ook een bijzondere

trend zien. Waarbij het sociale, midden en middelhoge segment nagenoeg hetzelfde leegstandsniveau hebben, neemt het leegstandsniveau voor het hoge segment verder toe. Een direct effect van de uitbraak van het COVID-19 virus waarbij de vraag naar huurappartementen in het hoge segment terugloopt.

+

Jan 25, 19 Mar 22, 19 May 17, 19 Jul 12, 19 Sep 6, 19 Nov 1, 19 Dec 27, 19 Feb 21, 20 Apr 17, 20 Jun 12, 20 Aug 7, 20 Oct 2, 20 0.0%

0.5%

1.0%

1.5%

2.0%

2.5%

Financial vacancy

2.1%

2.3%

2.5%

2.6%

2.1%

2.3%

Financial vacancy region comparison

Page 11 | Financial vacancy region comparison © Watson + Holmes | info@watsonholmes.nl | www.watsonholmes.nl

Netherlands G5 G40

LEEGSTAND G5

+

Jan 27, 19 Mar 24, 19 May 19, 19 Jul 14, 19 Sep 8, 19 Nov 3, 19 Dec 29, 19 Feb 23, 20 Apr 19, 20 Jun 14, 20 Aug 9, 20 Oct 4, 20 0.0%

0.5%

1.0%

1.5%

2.0%

2.5%

3.0%

Financial vacancy

1.6%

1.4%

3.3%

2.3%

0.8%

1.4%

1.0%

3.1%

2.1%

0.6%

Financial vacancy G5 per municipality

G1 Amsterdam G2 Rotterdam G3 's-Gravenhage G4 Utrecht G5 Eindhoven

LEEGSTAND PER HUURCATEGORIE

+

Jan 27, 19 Mar 24, 19 May 19, 19 Jul 14, 19 Sep 8, 19 Nov 3, 19 Dec 29, 19 Feb 23, 20 Apr 19, 20 Jun 14, 20 Aug 9, 20 Oct 4, 20 0.0%

0.5%

1.0%

1.5%

2.0%

2.5%

3.0%

3.5%

4.0%

Financial Vacancy

1.9%

3.9%

3.8%

1.7%

1.9%

1.5%

1.7% 1.8%

Financial vacancy per rental category

High Middle-high Middle Social

Page 13 | Financial vacancy per rental category © Watson + Holmes | info@watsonholmes.nl | www.watsonholmes.nl

HUURACHTERSTANDEN

Elke vrijdag wordt de huurachterstand in kaart gebracht. In de afgelopen weken stijgen de huurachterstanden naar het hoogste niveau sinds 10 weken. In week 40 is vooral het Nederlandse niveau voor huurachterstand hoog in vergelijking met de 40 grootste steden in Nederland.

Het beeld voor de vijf grootste steden in Nederland en per huurcategorie blijft onveranderd. ’s-Gravenhage blijft kampen met de hoogste huurachterstand in vergelijking met de andere steden.

Per huurcategorie blijft de achterstand het hoogst voor het hoge huur segment, gevolgd door het middelhoge huursegment.

+ Arrears region comparison

July

W30 W31

August

W32 W33 W34 W35

September

W36 W37 W38 W39

October

W40 W41

Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40 Netherlands G5 G40

0.00%

0.20%

0.40%

0.60%

0.80%

1.00%

1.20%

1.40%

1.60%

1.80%

2.00%

2.20%

Arrears 0.88% 0.98% 0.90% 0.80% 0.88% 0.82% 1.17% 1.28% 1.19% 1.09% 1.21% 1.11% 0.98% 1.10% 1.00% 0.86% 0.97% 0.89% 1.29% 1.39% 1.31% 1.16% 1.26% 1.18% 1.06% 1.14% 1.07% 0.93% 1.03% 0.95% 2.07% 1.81% 1.82% 1.31% 1.32% 1.29%

Arrears region comparison

Page 14 | Arrears region comparison © Watson + Holmes | info@watsonholmes.nl | www.watsonholmes.nl

Netherlands G5 G40

HUURACHTERSTANDEN PER HUURCATEGORIE

+

Week 28 Week 32 Week 37 Week 41

0.0% 1.0% 2.0% 3.0% 0.0% 1.0% 2.0% 3.0% 0.0% 1.0% 2.0% 3.0% 0.0% 1.0% 2.0% 3.0%

Netherlands G5 G40

1.30%

1.45%

1.36%

1.09%

1.16%

1.12%

1.30%

1.36%

1.34%

1.75%

1.59%

1.64%

Rent Arrears G5 per municipality and rental category

Week 28 Week 32 Week 37 Week 41

0.0% 1.0% 2.0% 3.0% 0.0% 1.0% 2.0% 3.0% 0.0% 1.0% 2.0% 3.0% 0.0% 1.0% 2.0% 3.0%

G1 Amsterdam G2 Rotterdam G3 's-Gravenhage G4 Utrecht

G5 Eindhoven 0.9%

1.0%

1.8%

1.3%

1.1%

1.0%

0.9%

2.0%

1.3%

1.2%

0.9%

1.0%

1.9%

1.3%

1.2%

1.1%

1.0%

1.9%

1.4%

1.2%

Week 28 Week 32 Week 37 Week 41

0.0% 1.0% 2.0% 3.0% 0.0% 1.0% 2.0% 3.0% 0.0% 1.0% 2.0% 3.0% 0.0% 1.0% 2.0% 3.0%

High Middle Middle-high Social

1.3%

0.9%

1.2%

1.0%

1.4%

1.0%

1.3%

1.1%

1.4%

1.0%

1.3%

1.1%

1.5%

1.1%

1.3%

1.2%

Page 15 | Rent Arrears G5 per municipality © Watson + Holmes | info@watsonholmes.nl | www.watsonholmes.nl

HUURGROEI IN CONTRACTMUTATIES

De huurgroei wordt in kaart gebracht door middel van de vergelijking van de huurprijs in het actuele contract en de huurprijs in het voorgaande contract. Voor de weergave is er gekozen om het gemiddelde over de voorgaande 12 maanden te berekenen en op te splitsen per regio. De trend die wij zien wordt voorspellend doorgetrokken voor de komende maanden.

+

Jan 18, 19 Mar 15, 19 May 10, 19 Jul 5, 19 Aug 30, 19 Oct 25, 19 Dec 20, 19 Feb 14, 20 Apr 10, 20 Jun 5, 20 Jul 31, 20 Sep 25, 20 Nov 20, 20 Jan 15, 21 0.0%

0.5%

1.0%

1.5%

2.0%

2.5%

3.0%

3.5%

4.0%

4.5%

5.0%

% Rental growth

4.1%

3.8%

4.1%

3.8%

4.5%

4.8%

Today

Rental Growth

Netherlands G5 G40

HUURWONINGMARKT NEDERLAND

+

Jan 13, 19 Mar 10, 19 May 5, 19 Jun 30, 19 Aug 25, 19 Oct 20, 19 Dec 15, 19 Feb 9, 20 Apr 5, 20 May 31, 20 Jul 26, 20 Sep 20, 20 Nov 15, 20 Jan 10, 21 0.0%

1.0%

2.0%

3.0%

4.0%

5.0%

6.0%

Rental Growth

2.7%

3.2%

4.1%

3.7%

4.0%

4.7% 4.4%

4.3%

Today Today

Rental growth per rental category

High Middle-high Middle Social

Page 18 | Rental growth per rental category © Watson + Holmes | info@watsonholmes.nl | www.watsonholmes.nl

VERWACHTINGEN | REAL TIME INZICHT

De komende dagen en weken blijven we de markt op de voet volgen en zullen we regelmatig met een update komen. We verwachten namelijk dat de effecten op de woningmarkt de komende weken steeds sterker zichtbaar zullen worden. Houd hiernaast onze LinkedIn in de gaten voor een uitgebreide analyse terugblikkend op ruim een half jaar van het COVID-19 virus op de

vastgoedmarkt.

Heeft u interesse om onze updates in uw mailbox te ontvangen?

Stuur een e-mail naar info@watsonholmes.nl en we zullen u wekelijks informeren.

Wilt u zelf aan de knoppen draaien en real-time de woningmarkt analyseren? Bel ons dan voor de mogelijkheden die ons platform te bieden heeft, wij geven u de komende weken graag een online

demo!

Voor vragen zijn we bereikbaar op: 06-106 184 45

WEEKLY IN- SIGHTS

Watson + Holmes

PROPERT Y DATA ANALY TICS

PORTEFEUILLE VS. BENCHMARK

+ HUUROPZEGGINGEN

+ NIEUWE VERHURINGEN

+ LEEGSTAND

+ BE TAALACHTERSTAND

BENCHMARK

+ BEZICHTIGINGEN

+ TELEFOONGESPREKKEN

THEMA’S

PDF-RAPPORT

CSV BESTAND ME T RUWE DATA

€350,-

IEDERE MAAND AGOCHTEND

DE EFFECTEN VAN COVID- 19 OP JOUW PORTEFEUILLE IN JE MAILBO X?

+