Gemeente Treasurystatuut

Treasurystatuut 2015

Gemeente Beuningen

Inhoud

1 Inleiding

2 T r e a s u r y s t a t u u t

I Begrippenkader

I I Doelstellingen van de treasuryfunctie 3

I I I Kredietisicobeheer

IV Renterisicobeheer

V Intern liquiditeitsrisicobeheer

VI Valutarisicobeheer

VII Financiering

V I I I Uitzettingen

IX Relatiebeheer

X Geldstromenbeheer

XI Saldo- en liquiditeitenbeheer 7 XII Uitgangspunten administratieve organisatie en interne controle 8

X I I I Verantwoordelijkheden

XIV Bevoegdheden

XV Informatievoorziening

XVI Inwerkingtreding

3 Memorie van toelichting

Treasurystatuut van de gemeente Beuningen

1 Inleiding

De i n v o e r i n g v a n de regeling s c h a t k i s t b a n k i e r e n d e c e n t r a l e o v e r h e d e n ( w i j z i g i n g v a n de Wet financiering d e c e n t r a l e o v e r h e d e n in v e r b a n d m e t het r e n t e d r a g e n d a a n h o u d e n v a n liquide m i d d e l e n in 's Rijks s c h a t k i s t ) en de nieuwe financiële v e r o r d e n i n g zijn aanleiding t o t het actualiseren v a n het t r e a s u r y s t a t u u t .

I n d i t t r e a s u r y s t a t u u t zijn de u i t g a n g s p u n t e n , d o e l s t e l l i n g e n , richtlijnen en l i m i e t e n v a s t g e l e g d v a n de t r e a s u r y f u n c t i e . Het t r e a s u r y s t a t u u t m a a k t een o b j e c t i e v e en t r a n s p a r a n t e v e r a n t w o o r d i n g v o o r a f en a c h t e r a f m o g e l i j k . Bij het opstellen v a n d i t t r e a s u r y s t a t u u t is r e k e n i n g g e h o u d e n m e t de bepalingen v a n de w e t t e l i j k e kaders.

I n het t r e a s u r y s t a t u u t w o r d e n allereerst het b e g r i p p e n k a d e r en de doelstellingen

v a n de t r e a s u r y f u n c t i e v a n de g e m e e n t e g e f o r m u l e e r d . Deze w o r d e n v e r v o l g e n s

geconcretiseerd v o o r de verschillende deelgebieden v a n t r e a s u r y : risicobeheer,

g e m e e n t e f i n a n c i e r i n g en kasbeheer. Daarna w o r d e n de organisatorische

r a n d v o o r w a a r d e n v a n de t r e a s u r y f u n c t i e w e e r g e g e v e n . Daarbij ligt het accent op

de helderheid o m t r e n t de v e r d e l i n g v a n de t a k e n , b e v o e g d h e d e n en

v e r a n t w o o r d e l i j k h e d e n . T o t slot w o r d e n de u i t g a n g s p u n t e n v a s t g e l e g d v o o r de

i n f o r m a t i e die n o o d z a k e l i j k is o m het gehele proces beheersbaar en m e e t b a a r t e

m a k e n en te h o u d e n . I n de Memorie v a n Toelichting w o r d e n w a a r nodig de in het

t r e a s u r y s t a t u u t o p g e n o m e n artikelen t o e g e l i c h t . Voor de volledigheid v a n het

s t a t u u t zijn de w e t t e l i j k e t e k s t e n in de bijlage o p g e n o m e n .

2 Treasurystatuut

De raad d e r g e m e e n t e B e u n i n g e n ;

Gelezen het v o o r s t e l v a n het College v a n b u r g e m e e s t e r en w e t h o u d e r s ; Gelet op de v e r o r d e n i n g ex artikel 2 1 2 v a n de G e m e e n t e w e t en de W e t financiering d e c e n t r a l e o v e r h e d e n ;

Besluit:

Vast te stellen het navolgende T r e a s u r y s t a t u u t .

I Begrippenkader A r t i k e l 1 .

I n d i t s t a t u u t w o r d t v e r s t a a n o n d e r :

D e r i v a t e n Financiële i n s t r u m e n t e n die hun bestaan o n t l e n e n aan een bepaalde o n d e r l i g g e n d e w a a r d e . De o n d e r l i g g e n d e w a a r d e n k u n n e n financiële p r o d u c t e n , zoals leningen of obligaties z i j n . D e r i v a t e n w o r d e n o n d e r a n d e r e g e b r u i k t o m renterisico's te s t u r e n en f i n a n c i e r i n g s k o s t e n te m i n i m a l i s e r e n ;

Het a a n t r e k k e n v a n b e n o d i g d e financiële m i d d e l e n v o o r een periode v a n m i n i m a a l één j a a r . Deze m i d d e l e n k u n n e n bestaan uit zowel eigen v e r m o g e n als v r e e m d v e r m o g e n ;

Al die a c t i v i t e i t e n die nodig zijn o m liquiditeiten te t r a n s f e r e r e n zowel binnen de organisatie zelf als tussen de organisatie en d e r d e n ( b e t a l i n g s v e r k e e r ) ;

I n t e r n liquiditeitsrisico De risico's v a n m o g e l i j k e w i j z i g i n g e n in de

l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g en m e e r j a r e n i n v e s t e r i n g s p l a n n i n g w a a r d o o r financiële resultaten k u n n e n a f w i j k e n v a n de v e r w a c h t i n g e n ;

- Financiering

- G e l d s t r o m e n b e h e e r

Kasgeldlimiet

Koers risico

Kredietrisico

L i q u i d i t e i t e n b e h e e r

L i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g

Rating

Een bedrag op basis v a n de W e t fido t e r g r o o t t e v a n een percentage v a n het t o t a a l v a n de j a a r b e g r o t i n g v a n de g e m e e n t e bij a a n v a n g v a n het j a a r ;

Het risico d a t de financiële activa v a n de o r g a n i s a t i e in w a a r d e v e r m i n d e r e n door negatieve

k o e r s o n t w i k k e l i n g e n ;

De risico's op een w a a r d e d a l i n g v a n een v o r d e r i n g t e n gevolge v a n het niet ( t i j d i g ) na k u n n e n k o m e n v a n de v e r p l i c h t i n g e n door de t e g e n p a r t i j als gevolg v a n insolventie of d e f i c i t ;

Het financieren en u i t z e t t e n v a n m i d d e l e n v o o r een periode t o t één j a a r ;

Een g e s t r u c t u r e e r d o v e r z i c h t v a n de t o e k o m s t i g e

i n k o m s t e n en u i t g a v e n ingedeeld per t i j d s e e n h e i d ;

De inschatting v a n de kans op e v e n t u e l e w a n b e t a l i n g e n

bij t o e k o m s t i g e r e n t e - en aflossingsbetalingen op

s c h u l d p a p i e r ;

Renterisico

R e n t e r i s i c o n o r m

Het g e v a a r v a n o n g e w e n s t e v e r a n d e r i n g e n v a n de (financiële) r e s u l t a t e n v a n de g e m e e n t e d o o r r e n t e w i j z i g i n g e n ;

Een bij de a a n v a n g v a n enig j a a r op basis v a n de Wet fido gefixeerd percentage v a n de o m v a n g v a n het b e g r o t i n g s t o t a a l v a n de g e m e e n t e d a t bij de realisatie niet m a g w o r d e n o v e r s c h r e d e n ;

- Rentetypische looptijd Het t i j d s i n t e r v a l g e d u r e n d e de l o o p t i j d v a n een

g e l d l e n i n g , w a a r i n op basis v a n de v o o r w a a r d e n v a n de geldlening sprake is v a n een d o o r de v e r s t r e k k e r v a n de geldlening niet b e ï n v l o e d b a r e , c o n s t a n t e

r e n t e v e r g o e d i n g ; Saldobeheer

Rentevisie

S c h a t k i s t b a n k i e r e n

Solvabiliteitsratio 0

7o

T r e a s u r y f u n c t i e

Uitzetting

Het beheer v a n de dagelijkse saldi op de r e k e n i n g e n ; T o e k o m s t v e r w a c h t i n g o v e r de r e n t e - o n t w i k k e l i n g ; Het d o o r d e c e n t r a l e o v e r h e d e n v e r p l i c h t a a n h o u d e n v a n h u n o v e r t o l l i g e m i d d e l e n in de s c h a t k i s t bij het Ministerie v a n Financiën.

S t a t u s die door een bancaire t o e z i c h t h o u d e r in de Europese Economische R u i m t e ( l i d s t a t e n v a n de Europese Unie uitgebreid m e t N o o r w e g e n , IJsland en Liechtenstein) aan het s c h u l d p a p i e r v a n een instelling kan w o r d e n t o e g e k e n d ;

De t r e a s u r y f u n c t i e o m v a t alle a c t i v i t e i t e n die zich richten op het b e s t u r e n en beheersen v a n , het v e r a n t w o o r d e n o v e r en het t o e z i c h t houden op de financiële

v e r m o g e n s w a a r d e n , de financiële s t r o m e n , de financiële posities en de hieraan v e r b o n d e n risico's. De

t r e a s u r y f u n c t i e bestaat uit v i e r d e e l f u n c t i e s : risicobeheer, g e m e e n t e f i n a n c i e r i n g , kasbeheer en d e b i t e u r e n - en c r e d i t e u r e n b e h e e r ;

Het t i j d e l i j k t o e v e r t r o u w e n v a n liquiditeiten aan d e r d e n t e g e n v o o r a f o v e r e e n g e k o m e n condities en b e d i n g e n . K o r t l o p e n d e u i t z e t t i n g e n hebben b e t r e k k i n g op een periode t o t één j a a r en langlopende u i t z e t t i n g e n hebben b e t r e k k i n g op een periode v a n één j a a r of langer.

I I Doelstellingen v a n de treasuryfunctie A r t i k e l 2.

De t r e a s u r y f u n c t i e v a n de g e m e e n t e d i e n t t o t :

1. Het v e r z e k e r e n v a n d u u r z a m e t o e g a n g t o t financiële m a r k t e n t e g e n acceptabele c o n d i t i e s ;

2. Het b e s c h e r m e n v a n g e m e e n t e l i j k e v e r m o g e n s - en ( r e n t e - ) r e s u l t a t e n t e g e n o n g e w e n s t e financiële risico's zoals renterisico's, kredietrisico's en

liquiditeitsrisico's;

3. Het m i n i m a l i s e r e n v a n de i n t e r n e v e r w e r k i n g s k o s t e n en e x t e r n e kosten bij het beheren v a n de g e l d s t r o m e n en financiële posities;

4 . Het o p t i m a l i s e r e n v a n de r e n t e r e s u l t a t e n binnen de kaders v a n de Wet fido

respectievelijk de l i m i e t e n en richtlijnen v a n het t r e a s u r y s t a t u u t .

Risicobeheer

I I I Kredietrisicobeheer A r t i k e l 3.

1 . De g e m e e n t e m a g leningen of g a r a n t i e s uit hoofde v a n de " p u b l i e k e t a a k "

uitsluitend v e r s t r e k k e n aan d o o r de G e m e e n t e r a a d g o e d g e k e u r d e d e r d e p a r t i j e n , w a a r b i j v o o r a f advies v a n de afdeling Financiën w o r d t i n g e w o n n e n o v e r de financiële positie en de k r e d i e t w a a r d i g h e i d v a n de b e t r e f f e n d e p a r t i j . 2. Bij het v e r s t r e k k e n v a n leningen uit hoofde v a n de publieke t a a k w o r d e n ,

zoveel m o g e l i j k , z e k e r h e d e n of g a r a n t i e s geëist.

3. Leningen m o g e n uitsluitend w o r d e n a a n g e g a a n ten behoeve v a n u i t o e f e n i n g v a n de publieke t a a k . Het z o g e n a a m d e i n - en doorlenen m e t het enkele doel de m i d d e l e n t e g e n een hoger r e n d e m e n t uit te zetten is v e r b o d e n .

I V Renterisicobeheer A r t i k e l 4

1 . De k a s g e l d l i m i e t w o r d t niet o v e r s c h r e d e n c o n f o r m de Wet f i d o ; 2. De r e n t e r i s i c o n o r m w o r d t niet o v e r s c h r e d e n c o n f o r m de Wet f i d o ;

3. Nieuwe l e n i n g e n / u i t z e t t i n g e n w o r d e n a f g e s t e m d op de b e s t a a n d e financiële positie en de l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g ;

4 . De r e n t e t y p i s c h e looptijd en het r e n t e n i v e a u v a n de b e t r e f f e n d e

l e n i n g / u i t z e t t i n g w o r d t zo veel m o g e l i j k a f g e s t e m d op de actuele r e n t e s t a n d en de r e n t e v i s i e ;

5. De rentevisie v a n de g e m e e n t e w o r d t ieder j a a r opgesteld op basis v a n de rentevisie v a n de Bank Nederlandse G e m e e n t e n (BNG)

6. Binnen de kaders gesteld o n d e r lid 3 en lid 4 , s t r e e f t de g e m e e n t e naar s p r e i d i n g in de r e n t e t y p i s c h e l o o p t i j d e n v a n leningen en u i t z e t t i n g e n . 7. Het g e b r u i k v a n d e r i v a t e n is niet t o e g e s t a a n .

V Intern liquiditeitsrisicobeheer A r t i k e l 5.

De g e m e e n t e b e p e r k t haar i n t e r n e liquiditeitsrisico's door haar t r e a s u r y a c t i v i t e i t e n te baseren op een korte t e r m i j n l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g ( l o o p t i j d t o t één j a a r ) ,

a l s m e d e een m e e r j a r i g e l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g m e t een looptijd v a n m i n i m a a l 4 j a a r .

V I Valutarisicobeheer A r t i k e l 6.

Valutarisico's w o r d e n in de g e m e e n t e u i t g e s l o t e n door uitsluitend leningen te

v e r s t r e k k e n , aan te g a a n o f t e g a r a n d e r e n in de e u r o .

Gemeentefinancierina

V I I Financiering A r t i k e l 7.

Bij het a a n t r e k k e n v a n f i n a n c i e r i n g e n v o o r een periode v a n één j a a r en langer gelden de v o l g e n d e u i t g a n g s p u n t e n :

1 . Financieringen w o r d e n enkel a a n g e t r o k k e n t e n behoeve v a n de uitoefening v a n de publieke t a a k ;

2. Financiering m e t e x t e r n e f i n a n c i e r i n g s m i d d e l e n w o r d t zoveel m o g e l i j k b e p e r k t door p r i m a i r de beschikbare i n t e r n e f i n a n c i e r i n g s m i d d e l e n te g e b r u i k e n

t e n e i n d e de renterisico's te m i n i m a l i s e r e n en het r e n t e r e s u l t a a t te o p t i m a l i s e r e n ;

3. Toegestane i n s t r u m e n t e n bij het a a n t r e k k e n v a n f i n a n c i e r i n g e n z i j n :

o n d e r h a n d s e l e n i n g e n , c o m m e r c i a l paper (CP) en m e d i u m t e r m notes ( M T N ) ; 4 . De g e m e e n t e v r a a g t o f f e r t e s op bij m i n i m a a l 2 instellingen alvorens een

financiering w o r d t a a n g e t r o k k e n . Deze o f f e r t e s w o r d e n d o o r de g e m e e n t e schriftelijk v a s t g e l e g d .

V I I I Uitzettingen A r t i k e l 8

1. Uitzettingen v a n t i j d e l i j k e o v e r t o l l i g e financiële m i d d e l e n uit hoofde v a n t r e a s u r y v i n d e n in het kader v a n het Geïntegreerd m i d d e l e n b e h e e r (GMB) uitsluitend plaats bij het A g e n t s c h a p .

2. De g e m e e n t e h a n t e e r t bij haar t i j d e l i j k e u i t z e t t i n g e n uit hoofde v a n t r e a s u r y de i n s t r u m e n t e n die het m i n i s t e r i e v a n Financiën a a n b i e d t . Deze i n s t r u m e n t e n z i j n : het a a n h o u d e n v a n m i d d e l e n in de r e k e n i n g c o u r a n t en het a a n h o u d e n v a n m i d d e l e n in deposito's.

3. Uitzettingen w o r d e n a f g e s t e m d op de bestaande financiële positie en de l i q u i d i t e i t s p l a n n i n g .

4 . Uitgezonderd v a n de v e r p l i c h t i n g o m in 's Rijks s c h a t k i s t t e w o r d e n a a n g e h o u d e n , z i j n :

a. m i d d e l e n v o o r zover deze, g e r e k e n d over een k w a r t a a l g e m i d d e l d het d r e m p e l b e d r a g , bedoeld in het v i j f d e lid, niet te b o v e n g a a n .

b. m i d d e l e n in de v o r m v a n leningen aan a n d e r e o p e n b a r e l i c h a m e n , m e t dien v e r s t a n d e d a t o p e n b a r e lichamen geen leningen k u n n e n v e r s t r e k k e n aan o p e n b a r e lichamen w a a r m e e zij belast is m e t een t o e z i c h t relatie.

c. m i d d e l e n op een G - r e k e n i n g als bedoeld in artikel 1 , o n d e r k, v a n de

Uitvoeringsregeling inleners-, k e t e n - en o p d r a c h t g e v e r s a a n s p r a k e l i j k h e i d 2 0 0 4 5. Het d r e m p e l b e d r a g , g e n o e m d in het vierde lid, o n d e r a, w o r d t bepaald op basis v a n het b e g r o t i n g s t o t a a l v a n het o p e n b a a r l i c h a a m . Voor o p e n b a r e lichamen m e t een b e g r o t i n g kleiner of g e l i j k aan C 5 0 0 m i l j o e n is het d r e m p e l b e d r a g g e l i j k aan 0,75

7o v a n het b e g r o t i n g s t o t a a l , w a a r b i j het d r e m p e l b e d r a g m i n i m a a l C 2 5 0 . 0 0 0 bedraagt.

I X Relatiebeheer A r t i k e l 9.

De g e m e e n t e beoogt h e t realiseren v a n g u n s t i g e c.q. m a r k t c o n f o r m e condities v o o r af te n e m e n financiële d i e n s t e n . Hiervoor gelden de v o l g e n d e

u i t g a n g s p u n t e n :

1 . Bankrelaties en h u n bancaire condities w o r d e n t e n m i n s t e ééns in de 3 j a a r

b e o o r d e e l d ;

2. Bankrelaties dienen w a t b e t r e f t h u n k r e d i e t w a a r d i g h e i d m i n i m a a l t e v o l d o e n aan een A A - m i n u s r a t i n g .

3. Financiële instellingen ( k r e d i e t i n s t e l l i n g e n , b e l e g g i n g s i n s t e l l i n g e n , e f f e c t e n i n s t e l l i n g e n , v e r z e k e r a a r s en pensioenfondsen) d i e n e n o n d e r

Nederlands of anderszins EER-toezicht

te v a l l e n , zoals De Nederlandsche Bank (DNB) en de Europese Centrale Bank (ECB)

4 . T u s s e n p e r s o n e n dienen g e r e g i s t r e e r d te staan bij de A u t o r i t e i t Financiële M a r k t e n (AFM) (STE) en d a a r v a n een v e r g u n n i n g als m a k e l a a r te hebben o n t v a n g e n .

1

Onder de Europese Economische Ruimte (EER) vallen naast de lidstaten van de Europese Unie ook Noorwegen, IJsland en Liechtenstein.

6/12

Kasbeheer

X Geldstromenbeheer A r t i k e l 10.

T e n e i n d e de kosten v a n het g e l d s t r o m e n b e h e e r te b e p e r k e n w o r d t :

1. Het l i q u i d i t e i t s g e b r u i k b e p e r k t d o o r de g e l d s t r o m e n op g e m e e n t e n i v e a u op elkaar en de l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g af te s t e m m e n . Hierbij w o r d t erop toegezien d a t de liquiditeitspositie v o l d o e n d e is o m te g a r a n d e r e n d a t de v e r p l i c h t i n g e n t i j d i g k u n n e n w o r d e n n a g e k o m e n .

2. Het b e t a l i n g s v e r k e e r zoveel m o g e l i j k elektronisch u i t g e v o e r d door één b a n k ;

X I Saldo- en liquiditeitenbeheer A r t i k e l 1 1 .

Voor het saldobeheer en het l i q u i d i t e i t e n b e h e e r gelden de v o l g e n d e specifieke r i c h t l i j n e n :

1 . De g e m e e n t e s t r e e f t naar c o n c e n t r a t i e v a n de liquiditeiten binnen één r e n t e c o m p e n s a t i e c i r c u i t bij de bank m e t de g u n s t i g s t e c o n d i t i e s ;

2. I n d i e n er een liquiditeitsbehoefte o n t s t a a t kan de g e m e e n t e k o r t l o p e n d e m i d d e l e n a a n t r e k k e n . Hierbij w o r d t - c o n f o r m artikel 4 lid 1 - de kasgeldlimiet niet o v e r s c h r e d e n ;

3. T o e g e s t a n e i n s t r u m e n t e n bij het a a n t r e k k e n v a n k o r t l o p e n d e m i d d e l e n zijn d a g g e l d , kasgeldleningen en de kredietfaciliteit op r e k e n i n g c o u r a n t ;

4 . T o e g e s t a n e i n s t r u m e n t e n bij het e x t e r n u i t z e t t e n v a n gelden v o o r een periode k o r t e r dan één j a a r z i j n - c o n f o r m artikel 8- het a a n h o u d e n v a n m i d d e l e n in de r e k e n i n g c o u r a n t , het a a n h o u d e n v a n m i d d e l e n in deposito's en leningen aan andere o p e n b a r e l i c h a m e n .

5. De g e m e e n t e v r a a g t o f f e r t e s op bij m i n i m a a l 2 instellingen alvorens m i d d e l e n

w o r d e n a a n g e t r o k k e n m e t een looptijd k o r t e r dan één j a a r .

Administratieve organisatie en interne controle

X I I Uitgangspunten administratieve organisatie en interne controle Artikel 12.

I n het kader v a n de t r e a s u r y f u n c t i e gelden de v o l g e n d e a l g e m e n e u i t g a n g s p u n t e n op het gebied v a n a d m i n i s t r a t i e v e organisatie en interne c o n t r o l e .

1. De v e r a n t w o o r d e l i j k h e d e n en b e v o e g d h e d e n v a n t r e a s u r y a c t i v i t e i t e n zijn op e e n d u i d i g e w i j z e schriftelijk v a s t g e l e g d ;

2. B e v o e g d h e d e n zijn via delegatie en m a n d a a t nader s c h r i f t e l i j k v a s t g e l e g d ; 3. Bij de uit te v o e r e n t r e a s u r y a c t i v i t e i t e n is functiescheiding d o o r g e v o e r d m e t als

b e l a n g r i j k s t e v o o r w a a r d e n :

a. iedere t r a n s a c t i e w o r d t door m i n i m a a l t w e e functionarissen g e a u t o r i s e e r d ( h e t v i e r - o g e n - p r i n c i p e ) ;

b. de u i t v o e r i n g en controle geschiedt d o o r a f z o n d e r l i j k e f u n c t i o n a r i s s e n ; c. de u i t v o e r i n g en registratie in de financiële a d m i n i s t r a t i e geschiedt door

a f z o n d e r l i j k e f u n c t i o n a r i s s e n .

4 . T e g e n p a r t i j e n w o r d t o p d r a c h t g e g e v e n de b e v e s t i g i n g e n v a n iedere t r a n s a c t i e te v e r s t u r e n naar de financiële a d m i n i s t r a t i e zonder t u s s e n k o m s t v a n de personen die bevoegd zijn t o t het sluiten v a n de t r a n s a c t i e s ;

5. De transacties w o r d e n o n m i d d e l l i j k g e r e g i s t r e e r d d o o r de f u n c t i o n a r i s die de t r a n s a c t i e heeft afgesloten en g e c o n t r o l e e r d d o o r de f u n c t i o n a r i s die belast is m e t de i n t e r n e c o n t r o l e .

X I I I Verantwoordelijkheden A r t i k e l 13.

De v e r a n t w o o r d e l i j k h e d e n m e t b e t r e k k i n g t o t de t r e a s u r y f u n c t i e v a n de g e m e e n t e staan in o n d e r s t a a n d e tabel g e d e f i n i e e r d .

Functie Verantwoordelijkheden

De Gemeenteraad » Het vaststellen van treasurydoelstellingen, het treasurybeleid, globale richtlijnen en limieten, middels het treasurystatuut;

» Het vaststellen van de treasuryparagraaf in begroting en jaarrekening;

^ Het houden van toezicht op het treasurybeleid en de uitvoering hiervan;

» Het evalueren en als gevolg daarvan (eventueel) bijstellen van het treasurybeleid;

Commissie Financiën » Het uitbrengen van advies over beleidsvoorstellen en rapportages op het gebied van treasury aan de Gemeenteraad.

Het college van B&W « Het uitvoeren van het treasurybeleid (formele verantwoordelijkheid);

» Het achteraf bekrachtigen van de afgesloten transacties;

» Het rapporteren aan de Gemeenteraad over de uitvoering van het treasurybeleid.

De portefeuillehouder Financiën

» Het uitvoeren van het treasurybeleid (politieke verantwoordelijkheid).

Hoofd afdeling Financiën « Het opzetten van administratieve richtlijnen op het gebied van treasury;

» Het bewaken van de kwaliteit van de treasuryprocessen;

» Het controleren van de volledigheid en betrouwbaarheid van

Functie Verantwoordelijkheden

de informatievoorziening van de treasuryfunctie en hierover rapporteren aan het college van B&W.

Hoofd afdeling Financiën « Het uitvoeren van de aan haar/hem gemandateerde treasuryactiviteiten conform het treasurystatuut en de treasuryparagraaf;

» Het zorgdragen voor juiste verantwoording van de uitvoering van de door hem/haar gemandateerde treasuryactiviteiten;

» Het rapporteren aan B&W over de uitvoering van het treasurybeheer;

» Het afleggen van verantwoording aan het college van B&W.

De afdelingshoofden (budgethouders)

« Het zorgdragen voor een goede kwaliteit van de informatie die hun afdelingen aanleveren aan de afdeling Financiën met betrekking tot toekomstige uitgaven en ontvangsten;

» Het zorgdragen voor het tijdig aanleveren van betrouwbare operationele informatie over toekomstige geldstromen aan de afdeling Financiën;

» Het fiatteren van betalingen en ontvangsten, ten laste c.q.

ten gunste van hun budgetten.

De beleidsmedewerker van de afdeling Financiën belast met treasury 1 Treasurer

« Het uitvoeren van de activiteiten met betrekking tot de volgende deelfuncties: het risicobeheer, gemeentefinanciering (financiering, uitzetting en relatiebeheer) en kasbeheer. Deze activiteiten moeten conform dit treasurystatuut en de

treasuryparagraaf worden uitgevoerd en de transacties dienen geautoriseerd te zijn door het hoofd afdeling Financiën;

» Het opstellen van de rentevisie;

« Het aantrekken en uitzetten van gelden in het kader van het saldo- en liquiditeitenbeheer;

» Het beheren van de geldstromen;

» Het onderhouden van contacten met banken, geldmakelaars en overige financiële instellingen;

« Het afsluiten van financiële contracten voortvloeiend uit bovenstaande deelfuncties;

« Het schriftelijk vastleggen van de treasurytransacties en het doorgeven hiervan aan de kassier;

» Het voorbereiden van beleidsvoorstellen op treasurygebied;

» Het adviseren van de afdelingen/sectoren over de financiële gevolgen van hun activiteiten en projecten;

» Het aanleveren van tijdige, volledige en betrouwbare gegevens aan de aan de gemeentelijke administratie;

» Het afleggen van verantwoording aan het hoofd afdeling Financiën over de uitvoering van de aan hem/haar gemandateerde activiteiten.

De kassier » Het overboeken van saldi tussen bankrekeningen;

» Het afhandelen van het contante en girale betalingsverkeer;

« Het aanleveren van tijdige, volledige en betrouwbare gegevens aan de gemeentelijke administratie;

» Het rapporteren aan het hoofd Financiën belast met controle

over de uitvoering van de aan hem/haar gemandateerde

activiteiten.

Financiële administratie « Het juist en volledig administreren van de bezittingen, schulden, rechten, verplichtingen, inkomsten, uitgaven, ontvangsten en betalingen in de verplichtingen- en financiële administratie;

De medewerker van de afdeling Financiën belast met controle

» Het ontvangen van de orderbevestiging van derden en het controleren of deze overeenkomt met de transactie-informatie zoals verstrekt dor de medewerker belast met treasury;

» Het voeren van de interne controle op de uitgevoerde treasurytransacties en hierover rapporteren aan het hoofd van de afdeling Financiën;

« Het afleggen van verantwoording aan de controller over de uitvoering van de aan hem/haar gemandateerde activiteiten.

De externe accountant . Het in het kader van haar reguliere controletaak adviseren en controleren omtrent de feitelijke naleving van het

treasurystatuut.

X I V Bevoegdheden A r t i k e l 14.

I n o n d e r s t a a n d e tabel s t a a n b e v o e g d h e d e n m e t b e t r e k k i n g t o t t r e a s u r y a c t i v i t e i t e n w e e r g e g e v e n a l s m e d e de d a a r b i j b e n o d i g d e f i a t t e r i n g .

Bevoegd f u n c t i o n a r i s (eerste h a n d t e k e n i n g )

A u t o r i s a t i e door ( t w e e d e h a n d t e k e n i n g ) Saldo-, liquiditeiten- en geldstromenbeheer

1. Het uitzetten van middelen voor zover deze, gerekend over een kwartaal

gemiddeld het drempelbedrag, bedoeld in het vijfde lid, niet te boven gaan via rekening courant

Treasurer Hoofd Financiën

2. Het uitzetten van middelen boven het drempelbedrag conform de regeling Schatkistbankieren decentrale overheden (artikel 8)

Treasurer Hoofd Financiën

3. Het aantrekken van geld via daggeld of kasgeld

Treasurer Hoofd Financiën

4. Betalingsopdrachten voorbereiden en versturen

Kassier Hoofd Financiën

Bankrelatiebeheer

5. Bankrekeningen openen/sluiten/wijzigen Hoofd Financiën College van B&W

6. Bankcondities en tarieven afspreken Treasurer Hoofd Financiën

Risicobeheer

7. Het afsluiten van derivatentransacties n.v.t. n.v.t.

Financiering en uitzetting

8. Het afsluiten van kredietfaciliteiten Hoofd Financiën College van B&W

9. Het aantrekken van gelden via

onderhandse leningen, Commercial Paper (CP) en Medium Term Notes (MTN)

Hoofd Financiën College van B&W

10. Het uitzetten van gelden conform de Wet Schatkistbankieren

Treasurer Hoofd Financiën

11. Het verstrekken van leningen aan derden uit hoofde van de publieke taak zoals vastgelegd in de treasuryparagraaf

Hoofd Financiën College van B&W

12. Het garanderen van gelden uit hoofde van de publieke taak zoals vastgelegd in de treasuryparagraaf

Hoofd Financiën College van B&W

XV Informatievoorziening A r t i k e l 15.

Met b e t r e k k i n g t o t de t r e a s u r y a c t i v i t e i t e n d i e n t t e n m i n s t e de in de o n d e r s t a a n d e tabel o p g e n o m e n i n f o r m a t i e te w o r d e n v e r s t r e k t door de b e t r e f f e n d e

f u n c t i o n a r i s s e n :

Informatie Frequentie Informatie-

verstrekker

Informatie- ontvanger 1. Gegevens m.b.t. toekomstige uitgaven

en ontvangsten voor de liquiditeitenplanning

Jaarlijks Managers Medewerker belast

met treasury

2. Liquiditeitenplanning Jaarlijks Medewerker

belast met treasury

Hoofd Financiën

3. Beleidsplannen treasury in treasuryparagraaf van begroting

Jaarlijks Afdelings- hoofd

Gemeenteraad

4. Evaluatie treasuryactiviteiten in Treasuryparagraaf van jaarrekening

Jaarlijks Afdelings- hoofd

Gemeenteraad

5. Voortgang onderdelen

treasuryparagraaf via voor- en najaarsrapportage

Halfjaarlijks Hoofd Financiën

Gemeenteraad

6. Verantwoording n.a.v.

treasuryparagraaf via jaarverslag

Jaarlijks Hoofd

Financiën

Gemeenteraad

7. Informatie aan derden (toezichthouder en CBS) zoals genoemd in art. 8 Wet fido

Kwartaal Hoofd

Financiën

Derden

8. Lenings-1 uitzettings-/

garantiebesluiten

binnen 14 dagen na

besluit

College van B&W

Provincie

X V I Inwerkingtreding A r t i k e l 16.

Dit t r e a s u r y s t a t u u t t r e e d t in w e r k i n g m e t ingang v a n 1 j a n u a r i 2 0 1 5 .

De raad vQjorjmęmd, ler

12/12

3 Memorie van toelichting

I n d i t t r e a s u r y s t a t u u t w o r d t het t r e a s u r y b e l e i d v a n de g e m e e n t e op h o o f d l i j n e n v a s t g e l e g d . Dat g e b e u r t in de eerste plaats d o o r het a a n g e v e n v a n de

doelstellingen v a n de t r e a s u r y f u n c t i e (in artikel 2 ) . V e r v o l g e n s geeft het b e s t u u r in het s t a t u u t aan binnen w e l k e r i c h t l i j n e n en limieten de doelstellingen dienen t e w o r d e n gerealiseerd. Een richtlijn is een bindend v o o r s c h r i f t v o o r een h a n d e l s w i j z e die g e v o l g d m o e t w o r d e n en een l i m i e t is een t y p e richtlijn die een uiterste grens a a n g e e f t . Een b e l a n g r i j k deel v a n de l i m i e t e n en richtlijnen is bepaald d o o r de Wet fido. Middels de limieten en r i c h t l i j n e n w o r d t het " r i s i c o p r o f i e l " v a n de g e m e e n t e b e p a a l d , w a a r b i n n e n de t r e a s u r y a c t i v i t e i t e n dienen te w o r d e n u i t g e v o e r d . De t r e a s u r y p a r a g r a a f in de b e g r o t i n g g e e f t de beleidsplannen v o o r de

t r e a s u r y f u n c t i e v o o r de k o m e n d e j a r e n en in het b i j z o n d e r v o o r het e e r s t k o m e n d e j a a r weer. Het bevat o n d e r m e e r g e g e v e n s over de a l g e m e n e o n t w i k k e l i n g e n en

de concrete beleidsplannen binnen de kaders v a n het s t a t u u t . Het g a a t hierbij v o o r a l o m de plannen v o o r het risicobeheer, de g e m e e n t e f i n a n c i e r i n g (analyse financieringspositie, l e n i n g e n - en g a r a n t i e p o r t e f e u i l l e en u i t z e t t i n g s p o r t e f e u i l l e ) en het kasbeheer. Uit de t o e l i c h t i n g zal m o e t e n blijken d a t de plannen binnen de kaders v a n de Wet fido en het t r e a s u r y s t a t u u t b l i j v e n . De t r e a s u r y p a r a g r a a f in het j a a r v e r s l a g geeft in het b i j z o n d e r een verschillenanalyse tussen de plannen zoals

deze z i j n o p g e n o m e n in de b e g r o t i n g en de realisatie in het v e r s l a g j a a r .

A r t i k e l 2

A r t i k e l 2 lid 1

A r t i k e l 2 lid 2

A r t i k e l 2 lid 3

A r t i k e l 2 lid 4

I n artikel 2 w o r d e n de doelstellingen v a n de t r e a s u r y f u n c t i e v a n de g e m e e n t e w e e r g e g e v e n , h i e r o n d e r w o r d e n deze doelstellingen a f z o n d e r l i j k t o e g e l i c h t .

I n de eerste plaats d i e n t de t r e a s u r y e r v o o r te z o r g e n d a t de

g e m e e n t e " d u u r z a a m t o e g a n g heeft t o t de financiële m a r k t e n t e g e n acceptabele c o n d i t i e s " . De t r e a s u r y d i e n t te w a a r b o r g e n d a t de g e m e e n t e d u u r z a a m in staat is de v o o r haar a c t i v i t e i t e n b e n o d i g d e m i d d e l e n aan te t r e k k e n c.q. haar o v e r t o l l i g e m i d d e l e n uit te zetten op de financiële m a r k t e n ( b i j v . bij b a n k e n ) . De condities die daar bij w o r d e n b e d o n g e n d i e n e n , in het licht v a n de op het b e t r e f f e n d e m o m e n t g e b r u i k e l i j k e condities, acceptabel ( t e n m i n s t e

m a r k t c o n f o r m ) t e z i j n .

Door haar a c t i v i t e i t e n loopt de g e m e e n t e de v o l g e n d e financiële risico's: renterisico's, kredietrisico's, i n t e r n e liquiditeitsrisico's en valutarisico's. Het is de t a a k v a n de t r e a s u r y d e r g e l i j k e risico's zo veel m o g e l i j k te b e p e r k e n . I n de a r t i k e l e n 3 t o t en m e t 6 w o r d t a a n g e g e v e n op w e l k e w i j z e d i t w o r d t g e w a a r b o r g d .

De d e r d e doelstelling v a n de t r e a s u r y f u n c t i e is het m i n i m a l i s e r e n v a n de kosten bij het beheren v a n de g e l d s t r o m e n en de financiële posities. Deze kosten bestaan o.a. uit r e n t e k o s t e n , provisies en kosten v a n het b e t a l i n g s v e r k e e r . Het is de t a a k v a n de t r e a s u r y het beheer zo efficiënt m o g e l i j k uit te v o e r e n .

De g e m e e n t e s t r e e f t e r n a a r de r e n t e r e s u l t a t e n te o p t i m a l i s e r e n . Dit

b e t e k e n t d a t de g e m e e n t e geen m i d d e l e n o n b e n u t laat m a a r s t r e e f t

naar zo hoog m o g e l i j k e r e n t e o p b r e n g s t e n ( c . q . zo laag m o g e l i j k

r e n t e k o s t e n ) zonder d a t d a a r b i j o v e r m a t i g e risico's w o r d e n

g e l o p e n . De p r i o r i t e i t e n v a n de t r e a s u r y f u n c t i e liggen in eerste

instantie bij het beheersen en b e p e r k e n v a n financiële risico's, de

t r e a s u r y f u n c t i e is i m m e r s géén w i n s t g e r i c h t e afdeling ("profit

c e n t e r " ) . Binnen het acceptabele risicoprofiel zoals v a s t g e s t e l d in

tikel 3 lid 1

tikel 3 lid 2

tikel 3 lid 3

•tikel 4 lid 1

de Wet fido en dit t r e a s u r y s t a t u u t kan d e s o n d a n k s w o r d e n gestreefd naar o p t i m a l i s a t i e v a n de r e n t e r e s u l t a t e n .

De W e t fido geeft t w e e b e l a n g r i j k e b e l e i d s m a t i g e u i t g a n g s p u n t e n m e t b e t r e k k i n g t o t t r e a s u r y . Dit b e t r e f t de " p u b l i e k e t a a k "

w a a r v o o r leningen en g a r a n t i e s dienen enerzijds en h e t p r u d e n t e k a r a k t e r v a n ( o v e r i g e ) u i t z e t t i n g e n a n d e r z i j d s . Er w o r d t hierbij dus een specifiek onderscheid g e m a a k t tussen het v e r s t r e k k e n v a n leningen " u i t hoofde v a n de publieke t a a k " en het u i t z e t t e n v a n m i d d e l e n " u i t hoofde v a n t r e a s u r y " .

De w e t stelt geen eisen aan het v e r s t r e k k e n v a n leningen en g a r a n t i e s uit hoofde v a n de publieke t a a k . Wel w o r d t in de t o e l i c h t i n g op de Wet fido het v o l g e n d e a a n g e g e v e n : " H e t g e m e e n t e b e s t u u r bepaalt de publieke t a a k . De b e g r o t i n g en de b e g r o t i n g s w i j z i g i n g e n bepalen het b u d g e t t a i r e k a d e r v o o r de u i t o e f e n i n g v a n de publieke t a a k " . I n d i t licht is het d u s niet de afdeling Financiën die het politieke besluit v o o r d e r g e l i j k e g a r a n t i e s en leningen v o o r b e r e i d t . Wel w o r d t geadviseerd d a t het

g e m e e n t e b e s t u u r advies v a n de T r e a s u r y (in het licht v a n haar e x p e r t i s e ) i n w i n t alvorens een beslissing te n e m e n t . a . v . het v e r s t r e k k e n v a n leningen of g a r a n t i e s uit hoofde v a n de publieke t a a k . De g e m e e n t e Beuningen heeft dit advies o v e r g e n o m e n . De afdeling Financiën m a a k t een inschatting v a n het kredietrisico en adviseert over bijv. f i n a n c i e r i n g s v o o r w a a r d e n en de implicaties v a n de b e t r e f f e n d e a a n v r a a g v o o r de t o t a l e financiële positie v a n de g e m e e n t e . Daarnaast is het v a n belang d a t de afdeling

Financiën de b e t r e f f e n d e a a n v r a a g o p n e e m t in de

l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g v o o r zover het een te v e r s t r e k k e n lening b e t r e f t .

Het doel v a n het vestigen v a n z e k e r h e d e n is de g r i p op p a r t i j e n v e r g r o t e n en schade b e p e r k e n . Als de b e t r e f f e n d e p a r t i j niet aan zijn v e r p l i c h t i n g e n v o l d o e t w o r d t het kredietrisico b e p e r k t d o o r de z e k e r h e d e n op te eisen e n / o f g a r a n t i e s in te r o e p e n .

C o n f o r m de Wet f i d o , dienen u i t z e t t i n g e n " u i t hoofde v a n t r e a s u r y "

(zie toelichting artikel 3 lid 1) een p r u d e n t k a r a k t e r t e h e b b e n . I n de W e t fido en de b i j b e h o r e n d e ministeriële r e g e l i n g e n w o r d t het begrip " p r u d e n t " nader u i t g e w e r k t . Het aangaan v a n financiële transacties m e t als o o g m e r k die financiële w a a r d e n te z i j n e r t i j d e v e n t u e e l m e t w i n s t te v e r k o p e n , is n a d r u k k e l i j k niet t o e g e s t a a n

(zie artikel 2 lid 2 Wet fido en de m e m o r i e v a n t o e l i c h t i n g op de W e t f i d o ) . Bankachtige a c t i v i t e i t e n - het a a n t r e k k e n en u i t z e t t e n v a n m i d d e l e n m e t als doel het g e n e r e r e n v a n i n k o m e n - zijn als gevolg v a n deze bepaling v e r b o d e n . De richtlijnen en l i m i e t e n v a n d i t t r e a s u r y s t a t u u t vallen binnen de kaders v a n de W e t f i d o . De l i m i e t e n en richtlijnen v a n d i t t r e a s u r y s t a t u u t zijn specifiek g e f o r m u l e e r d o m het p r u d e n t e k a r a k t e r v a n de u i t z e t t i n g e n uit hoofde v a n t r e a s u r y te g a r a n d e r e n en hebben d e r h a l v e géén b e t r e k k i n g op ( e v e n t u e e l ) v e r s t r e k t e leningen of g a r a n t i e s uit hoofde v a n de " p u b l i e k e t a a k " v a n de g e m e e n t e .

Renterisicobeheer o m v a t het b e p e r k e n v a n de invloed v a n

( e x t e r n e - ) r e n t e w i j z i g i n g e n op de financiële resultaten v a n de

g e m e e n t e ;

A r t i k e l 4 lid 2

A r t i k e l 4 lid 3

A r t i k e l 4 lid 4

A r t i k e l 4 lid 5

A r t i k e l 4 lid 7

A r t i k e l 5

Een b e l a n g r i j k u i t g a n g s p u n t v a n de W e t fido is het v e r m i j d e n v a n g r o t e f l u c t u a t i e s in de r e n t e l a s t e n v a n o p e n b a r e l i c h a m e n .

T e n e i n d e een grens t e stellen aan k o r t e f i n a n c i e r i n g ( m e t een r e n t e t y p i s c h e l o o p t i j d t o t één j a a r ) is in de W e t fido (evenals in de W e t filo) de k a s g e l d l i m i e t o p g e n o m e n . Juist v o o r korte financiering g e l d t d a t het renterisico a a n z i e n l i j k kan z i j n , aangezien f l u c t u a t i e s in de rente bij k o r t e f i n a n c i e r i n g direct een relatief g r o t e invloed hebben op de r e n t e l a s t e n . De k a s g e l d l i m i e t w o r d t b e r e k e n d als een percentage (8.5

7o)van het t o t a a l v a n de j a a r b e g r o t i n g v a n de g e m e e n t e bij a a n v a n g v a n het j a a r .

De r e n t e r i s i c o n o r m h e e f t als doel o m het renterisico bij

h e r f i n a n c i e r i n g te b e h e e r s e n . De r e n t e r i s i c o n o r m h o u d t i n , d a t de j a a r l i j k s e v e r p l i c h t e aflossingen en de r e n t e h e r z i e n i n g e n niet m e e r

m o g e n b e d r a g e n d a n 20

7o v a n het b e g r o t i n g s t o t a a l bij a a n v a n g v a n het j a a r

A f s t e m m i n g op de l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g beoogt b e d r a g e n slechts t e lenen c q . uit te z e t t e n g e d u r e n d e de periode d a t zij d a a d w e r k e l i j k nodig respectievelijk beschikbaar z i j n .

Door spreiding aan te b r e n g e n in de r e n t e t y p i s c h e looptijd (de periode d a t de rente v a n een u i t z e t t i n g v a s t is) v a n u i t z e t t i n g e n , w o r d t de invloed v a n een r e n t e d a l i n g op de r e n t e r e s u l t a t e n gespreid o v e r m e e r d e r e j a r e n . Deze s p r e i d i n g is slechts m o g e l i j k indien uit de l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g b l i j k t d a t m i d d e l e n g e d u r e n d e een langere periode beschikbaar z i j n .

Een rentevisie is een t o e k o m s t v e r w a c h t i n g o v e r de r e n t e - o n t w i k k e l i n g , op basis w a a r v a n een f i n a n c i e r i n g s - en

beleggingsbeleid w o r d t g e v o e r d . A f h a n k e l i j k v a n de ( i n t e r n e - of e x t e r n e ) o n t w i k k e l i n g e n zal de g e m e e n t e haar rentevisie a c t u a l i s e r e n . De rentevisie kan d a a r b i j g e b a s e e r d w o r d e n op de rentevisie v a n e n k e l e g e z a g h e b b e n d e financiële i n s t e l l i n g e n , zoals de huisbankier. A f s t e m m i n g v a n het beleid op de rentevisie

b e t e k e n t b i j v o o r b e e l d het uitstellen v a n u i t z e t t i n g e n m e t een lange l o o p t i j d op het m o m e n t d a t m e n een r e n t e s t i j g i n g v e r w a c h t .

D e r i v a t e n zijn financiële i n s t r u m e n t e n die h u n bestaan o n t l e n e n aan een bepaalde o n d e r l i g g e n d e w a a r d e . D e r i v a t e n k e n n e n een breed t o e p a s s i n g s g e b i e d en w o r d e n o n d e r a n d e r e g e b r u i k t o m renterisico's te s t u r e n en f i n a n c i e r i n g s k o s t e n t e m i n i m a l i s e r e n . De W e t fido stelt d a t d e r i v a t e n u i t s l u i t e n d m o g e n w o r d e n g e b r u i k t t e r b e p e r k i n g v a n financiële risico's.

I n t e r n e liquiditeitsrisico's d o e n zich b i j v o o r b e e l d v o o r w a n n e e r de g e m e e n t e gelden v o o r een bepaalde periode heeft u i t g e z e t en g e d u r e n d e de l o o p t i j d v a n de u i t z e t t i n g b l i j k t d a t de gelden

( o n v e r w a c h t ) nodig z i j n v o o r het d o e n v a n een i n v e s t e r i n g . Dit kan t o t g e v o l g hebben d a t de g e m e e n t e t i j d e l i j k een lening m o e t

a a n t r e k k e n ( w a n n e e r de u i t z e t t i n g e n v a s t s t a a n in b i j v o o r b e e l d een d e p o s i t o ) ofwel t u s s e n t i j d s een u i t z e t t i n g m o e t v e r k o p e n . I n beide gevallen kan d i t negatieve g e v o l g e n h e b b e n v o o r de financiële r e s u l t a t e n .

Ter b e p e r k i n g v a n d i t risico baseert de g e m e e n t e haar financiële

t r a n s a c t i e s op een l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g w a a r i n de t o e k o m s t i g e

i n k o m s t e n en u i t g a v e n v a n de gehele o r g a n i s a t i e zijn g e p l a n d .

A r t i k e l 7 lid 1

A r t i k e l 7 lid 2

A r t i k e l 7 lid 3

A r t i k e l 7 lid 4

A r t i k e l 8 lid 1

A r t i k e l 8 lid 2

A r t i k e l 8 lid 3

T e n e i n d e aansluiting te zoeken op de m e e r j a r i g e i n v e s t e r i n g s p l a n n i n g v a n de g e m e e n t e is g e k o z e n een

l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g m e t een periode v a n 4 j a a r op te s t e l l e n . I n de p r a k t i j k is het opstellen v a n een b e t r o u w b a r e en

n a u w k e u r i g e l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g niet e e n v o u d i g . Dit heeft te m a k e n m e t de i n h e r e n t e o n z e k e r h e d e n die v e r b o n d e n z i j n aan de a c t i v i t e i t e n v a n de g e m e e n t e en de hieraan v e r b o n d e n financiële g e v o l g e n . Het is d a a r o m v a n g r o o t belang d a t de afdeling

Financiën j u i s t , t i j d i g en volledig w o r d t g e ï n f o r m e e r d d o o r de o v e r i g e afdelingen o v e r de financiële g e v o l g e n v a n h u n a c t i v i t e i t e n . Het a a n t r e k k e n v a n gelden m e t als doel deze m e t w i n s t o o g m e r k te

beleggen is door artikel 2 lid 2 v a n de Wet fido (zie o o k m e m o r i e v a n toelichting op de W e t f i d o ) n a d r u k k e l i j k niet t o e g e s t a a n .

T e n e i n d e de r e n t e r e s u l t a t e n te o p t i m a l i s e r e n w o r d t zoveel m o g e l i j k i n t e r n gefinancierd.

Onderhandse geldleningen z i j n leningen w a a r b i j de v o o r w a a r d e n v a n de lening in o n d e r l i n g overleg m e t de g e l d g e v e n d e p a r t i j k u n n e n w o r d e n v a s t g e s t e l d . Een Medium Term Note (MTN) is een v e r h a n d e l b a r e s c h u l d b e k e n t e n i s aan t o o n d e r , m e t een

m i n i m u m l o o p t i j d v a n t w e e j a a r en een m i n i m u m - o m v a n g v a n n o m i n a a l EUR 0.5 m i l j o e n . Deze m a a k t onderdeel uit v a n een m e d i u m t e r m note p r o g r a m m a . De t e r m Commercial Paper s t a a t v o o r v e r h a n d e l b a r e s c h u l d b e k e n t e n i s s e n m e t een l o o p t i j d k o r t e r d a n t w e e j a a r , u i t g e g e v e n door n i e t - k r e d i e t i n s t e l l i n g e n .

Deze richtlijn beoogt de m a r k t c o n f o r m i t e i t v a n f i n a n c i e r i n g e n te w a a r b o r g e n , v o o r b i j v . te betalen r e n t e p e r c e n t a g e s , provisies, ( b o e t e - ) clausules bij v e r v r o e g d e aflossing etc. Middels het o p v r a g e n van m e e r d e r e o f f e r t e s w o r d t b e r e i k t d a t de g e m e e n t e een beter beeld heeft v a n de op d a t m o m e n t g e b r u i k e l i j k e t a r i e v e n en v o o r w a a r d e n op de financiële m a r k t e n . Op basis d a a r v a n k a n een a f g e w o g e n keuze w o r d e n g e m a a k t .

De g e m e e n t e is v e r p l i c h t o v e r t o l l i g e m i d d e l e n aan te h o u d e n in de S c h a t k i s t .

Over de in r e k e n i n g - c o u r a n t a a n g e h o u d e n m i d d e l e n w o r d t de d a g g e l d r e n t e v e r g o e d .

Over een deposito w o r d t een rente v e r g o e d w a a r v a n de h o o g t e a f h a n k e l i j k is v a n de l o o p t i j d v a n het d e p o s i t o , w a a r b i j g e l d t d a t v o o r een deposito m e t een looptijd v a n m a x i m a a l 12 m a a n d e n een rente w o r d t v e r g o e d die g e l i j k is aan de bij die looptijd h o r e n d e D T C - r e n t e , en v o o r een deposito m e t een looptijd v a n m e e r d a n 12 m a a n d e n een rente w o r d t v e r g o e d die g e l i j k is aan de bij die

l o o p t i j d horende D S L - r e n t e .

I n d i e n de r e n t e , bedoeld in het eerste en t w e e d e lid, negatief is, w o r d t de b e t r e f f e n d e r e n t e g e l i j k gesteld aan n u l .

Over een debetstand in de r e k e n i n g - c o u r a n t w o r d t een rente in

r e k e n i n g gebracht die g e l i j k is aan de d a g g e l d r e n t e , v e r m e e r d e r d

m e t een boete v a n 100 b a s i s p u n t e n . I n d i e n de d a g g e l d r e n t e

negatief is, w o r d t de rente g e l i j k gesteld aan 100 b a s i s p u n t e n .

Ter beperking v a n dit risico baseert de g e m e e n t e haar financiële

A r t i k e l 8 lid 4

A r t i k e l 9 lid 1

A r t i k e l 9 lid 2

A r t i k e l 9 lid 3

A r t i k e l 9 lid 4

A r t i k e l 10 lid 1

A r t i k e l 10 lid 2

A r t i k e l 11 lid 1

A r t i k e l 11 lid 3

t r a n s a c t i e s op een l i q u i d i t e i t e n p l a n n i n g w a a r i n de t o e k o m s t i g e i n k o m s t e n en u i t g a v e n v a n de gehele o r g a n i s a t i e zijn g e p l a n d . De g e m e e n t e is niet g e h o u d e n de gelden u i t te zetten bij het A g e n t s c h a p in de gevallen zoals o p g e s o m d in d i t a r t i k e l .

Op het gebied v a n relatiebeheer b e o o g t de t r e a s u r y het realiseren v a n zo g u n s t i g m o g e l i j k e condities v o o r de d o o r haar af te n e m e n d i e n s t e n . T e n e i n d e s t r u c t u u r aan te b r e n g e n in de m o m e n t e n w a a r o p de beoordeling v a n bankrelaties plaats heeft, is

o p g e n o m e n d a t deze beoordeling m i n i m a a l eens in de 3 j a a r plaats m o e t h e b b e n .

Een indicatie v a n de k r e d i e t w a a r d i g h e i d v a n een bank w o r d t u i t g e d r u k t in een r a t i n g . Erkende r a t i n g b u r e a u ' s die deze ratings a f g e v e n zijn Moody's, S t a n d a r d ík Poors en Fitch Ratings. De hoogste lange t e r m i j n k r e d i e t w a a r d i g h e i d w o r d t door S t a n d a r d 8i Poors en Fitch Ratings u i t g e d r u k t in AAA, g e v o l g d door AA en A.

Moody's k e n t de kwalificaties A a a , Aa en A t o e . De kwalificaties B,C,D, w o r d e n ook t o e g e k e n d en staan v o o r z w a k t o t alle betalingen zijn g e s t a a k t (in d e f a u l t ) . Hoe hoger de

k r e d i e t w a a r d i g h e i d hoe kleiner de kans op discontinuïteit v a n de bancaire relatie.

Banken m o e t e n aan ( k w a l i t e i t s ) e i s e n v a n t o e z i c h t voldoen en r a p p o r t e r e n h i e r o v e r zeer f r e q u e n t aan DNB e n / o f ECB.

T u s s e n p e r s o n e n hebben een i n t e r m e d i a i r s f u n c t i e bij het afsluiten v a n financiële transacties en vallen niet o n d e r de " t e g e n p a r t i j e n " . De v e r e i s t e n v a n lid 2 zijn v o o r t u s s e n p e r s o n e n dan ook niet v a n t o e p a s s i n g . Teneinde dit te o n d e r v a n g e n stelt de g e m e e n t e v o o r t u s s e n p e r s o n e n als eis d a t zij o n d e r t o e z i c h t v a n de AFM staan en d a a r v a n een v e r g u n n i n g als m a k e l a a r hebben o n t v a n g e n .

G e l d s t r o m e n b e h e e r o m v a t m e t n a m e het z o r g d r a g e n v o o r een efficiënt b e t a l i n g s v e r k e e r . G e l d s t r o m e n k u n n e n b i j v o o r b e e l d op elkaar w o r d e n a f g e s t e m d door een b e t a l i n g s d a t u m af te s t e m m e n op bepaalde v e r w a c h t e o n t v a n g s t e n . H i e r m e e w o r d t v o o r k o m e n d a t de g e m e e n t e t i j d e l i j k m i d d e l e n aan m o e t t r e k k e n ( c q . m i d d e l e n aan haar u i t z e t t i n g e n p o r t e f e u i l l e m o e t o n t t r e k k e n ) t e n e i n d e de b e t r e f f e n d e betaling ( t i j d e l i j k ) te f i n a n c i e r e n .

Het laten u i t v o e r e n v a n het b e t a l i n g s v e r k e e r d o o r één bank heeft als voordeel d a t er geen kosten hoeven te w o r d e n g e m a a k t o m gelden tussen verschillende banken o v e r te b o e k e n .

Het saldo en l i q u i d i t e i t e n b e h e e r b e t r e f t het beheer v a n de dagelijkse saldi op de r e k e n i n g e n ( - c o u r a n t ) v a n de g e m e e n t e . T e n e i n d e de noodzaak t o t het d o e n v a n i n t e r n e o v e r b o e k i n g e n t e b e p e r k e n , w o r d e n verschillende r e k e n i n g e n die de g e m e e n t e bij één bank a a n h o u d t o p g e n o m e n in een rentecompensatiecircuit. Dit is een s y s t e e m w a a r b i j de ( v a l u t a i r e ) d e b e t en creditsaldi v a n alle r e k e n i n g e n v a n een organisatie w o r d e n s a m e n g e v o e g d t o t één g e c o m b i n e e r d saldo, w a a r o v e r de rente w o r d t b e r e k e n d .

I n d i t lid w o r d e n limitatief de m o g e l i j k e korte t e r m i j n

f i n a n c i e r i n g s i n s t r u m e n t e n b e n o e m d . De t e r m daggeld ( o o k wel

callgeld g e n o e m d ) s t a a t v o o r een o p g e n o m e n of u i t g e z e t t e lening

v o o r o n b e p a a l d e t i j d die dagelijks g e w i j z i g d kan w o r d e n .

Kasgeldleningen zijn niet v e r h a n d e l b a r e leningen v o o r een v a s t

bedrag en een vaste periode ( m a x i m a a l 2 j a a r ) en t e g e n een v a s t

r e n t e p e r c e n t a g e . Kredietlimiet op de rekening courant b e t r e f t de m o g e l i j k h e i d d e b e t ( " r o o d " ) te staan op de r e k e n i n g c o u r a n t .

Artikel 12 Bij de t r e a s u r y f u n c t i e zijn veel personen en o r g a n e n b e t r o k k e n . Het s t a t u u t legt expliciet het d e l e g a t i e - en m a n d a t e r i n g s p a t r o o n v a s t , in casu w e l k e t a k e n , v e r a n t w o o r d e l i j k h e d e n en b e v o e g d h e d e n de b e t r o k k e n p a r t i j e n h e b b e n . Met het oog op de o m v a n g v a n de t r a n s a c t i e s en de h i e r m e e s a m e n h a n g e n d e risico's, z i j n in dit a r t i k e l een aantal specifieke u i t g a n g s p u n t e n o p g e n o m e n t e n e i n d e een t r a n s p a r a n t e functiescheiding aan te b r e n g e n tussen beleidsbepaling en de u i t v o e r i n g en tussen de a d m i n i s t r a t i e en c o n t r o l e op financiële transacties.

A r t i k e l 13 De v e r a n t w o o r d e l i j k h e d e n en b e v o e g d h e d e n v a n de f u n c t i o n a r i s s e n die binnen de g e m e e n t e b e t r o k k e n zijn bij de t r e a s u r y a c t i v i t e i t e n zijn in artikel 13 respectievelijk artikel 14 b e s c h r e v e n . De t o e k e n n i n g v a n de g e n o e m d e functies en b i j b e h o r e n d e b e v o e g d h e d e n en v e r a n t w o o r d e l i j k h e d e n aan functies e n / o f f u n c t i o n a r i s s e n v i n d t plaats via de hiertoe d i e n e n d e d o c u m e n t e n ( m a n d a t e n , besluiten e . d . ) . Deze v e r a n t w o o r d e l i j k h e d e n dienen te w o r d e n g e c o m m u n i c e e r d naar de b e t r o k k e n e n .

A r t i k e l 14 De e i n d v e r a n t w o o r d e l i j k h e i d v o o r het t r e a s u r y b e l e i d ligt p r i m a i r bij het bestuur v a n de g e m e e n t e . T e n e i n d e niet o n n o d i g te w o r d e n belast m e t het dagelijkse t r e a s u r y b e h e e r d r a a g t het b e s t u u r een deel v a n haar b e v o e g d h e d e n over aan de a m b t e l i j k e o r g a n i s a t i e . De praktische u i t v o e r i n g v a n het beleid heeft dus vooral op a m b t e l i j k niveau plaats, w a t als voordeel heeft d a t er s l a g v a a r d i g e r kan w o r d e n g e o p e r e e r d . Bij de t o e w i j z i n g v a n b e v o e g d h e d e n is zoveel m o g e l i j k r e k e n i n g g e h o u d e n m e t de v e r e i s t e functiescheiding tussen b e s l u i t v o r m i n g , u i t v o e r i n g , a d m i n i s t r a t i e en c o n t r o l e .

A r t i k e l 15 De tabel in d i t artikel geeft w e e r op w e l k e w i j z e de i n f o r m a t i e v o o r z i e n i n g w o r d t g e w a a r b o r g d v o o r : operationele informatie ( p u n t 1 en 2 ) , beleidsmatige informatie ( p u n t 3) en verantwoordingsinformatie ( p u n t 4,5 en 6 ) . Het v e r s t r e k k e n v a n j u i s t e , t i j d i g e , volledige en relevante v e r a n t w o o r d i n g s i n f o r m a t i e

m o e t g e r e k e n d w o r d e n t o t de b e l a n g r i j k s t e v o o r w a a r d e n v o o r het k u n n e n beheersen v a n de financiële en interne risico's v a n de g e m e e n t e .

ikel 15 pt. 1 Afdelingen ( m a n a g e r s ) dienen " i n c i d e n t e e l " i n f o r m a t i e te

v e r s c h a f f e n op de m o m e n t e n w a a r o p zich significante w i j z i g i n g e n

v o o r d o e n in hun v e r w a c h t i n g e n o m t r e n t t i j d s t i p of o m v a n g v a n

t o e k o m s t i g e betalingen of o n t v a n g s t e n ( b i j v . bij uitstel v a n een

g r o t e i n v e s t e r i n g ) .